前言：中文期刊網精心挑選了財務公司風險防控范文供你參考和學習，希望我們的參考范文能激發你的文章創作靈感，歡迎閱讀。
財務公司風險防控范文1
關鍵詞：保險公司；財務風險；風險防范與控制
一、保險公司財務風險概述
保險公司其經營管理的特點與傳統生產或服務企業之間存在著顯著的差異，具有較強的特點，因此其財務風險也存在較強的特點。首先，保險公司進行保險金賠償的基礎是建立在預先收取客戶的保費之上的，而往往保費的收取與賠償金的支付之間的時間跨度較長，因此保險公司在會計核算方面經常會出現期間效益不均的狀況。其次，保險公司的保險產品范圍已經發展出了很廣的范圍，涉及的產品經營賠付期限也較為廣泛，但是保險公司在經營管理過程中，所進行的市場投資往往存在著品種單一以及投資期限短等問題，會直接導致保險公司的資產負債不配置，影響保險金的償付。最后，保險公司的保險理賠需要理賠人員的審核和調查，若是保險理賠人員的審核缺乏應有的嚴謹性，必然會導致保險公司財務資金的流轉困難甚至會出現逆向承保的情況。
二、保險公司財務風險控制的重要作用
(一)有利于公司提高經濟效益
保險行業的加快發展，導致這一行業的競爭壓力不斷加大，要想獲得更多的發展機遇和市場份額，保險公司必須高度重視自身內部財務管理以及風險防范問題，加快構建財務風險控制體系。良好的財務風險控制管理體制，能夠對財務管理人員的工作職責、工作范圍以及工作流程等環節進行把握控制，使得保險公司的財務管理更加規范有序，不但能夠提高財務管理工作的有序性和效率，還能夠大大減少財務管理人員的工作強度。在這一基礎上，保險公司財務管理人員能夠提高效率，在完成日常財務核算工作的同時，創新優化企業的財務風險管理模式，提高保險公司對財務風險的防范和處理能力，降低財務風險和損失，有利于提高保險公司在同行業中的競爭優勢。
(二)有利于公司實現階段戰略規劃
保險公司要想實現穩定健康經營發展，必須根據每個階段的不同情況設置不同的經營發展目標，根據這個目標進行保險產品的創新、簽訂，投資以及籌資等各種活動開展。這些經營活動在盈利的同時都伴隨著財務風險。健全保險公司的財務風險防范水平有利于公司各項規劃能夠順利開展，保證公司的經營管理符合戰略規劃需求，形成良好的經營發展趨勢。
三、目前保險公司主要的財務風險表現及存在的問題
(一)財務風險
風險是客觀存在并且無法被消滅的，但是這并不意味著公司在經營管理過程中可以忽視風險的存在，而是要積極采取預防和控制措施，提高財務風險管理意識，減少企業發生財務風險的可能性和風險的損失。現階段，很多保險公司管理者和財務管理人員對財務風險的管理意識仍然很薄弱，缺乏對潛在財務風險的重視，也沒有建立起財務風險防范預警機制進行事前防范和控制，一旦發生財務風險則整個公司都會暴露在財務風險之下，造成巨大的經濟損失和危害。另外，保險公司財務風險意識的缺乏還體現在對保單的賠付事件調查上，一些保險公司對于長期合作的客戶，往往會不進行保單事件的調查便進行賠付，增加了公司的賠付量，也給了不法分子可乘之機，直接影響到保險公司的經濟利益。
(二)市場風險
市場風險是指市場利率、行業規范等市場條件發生變動時導致保險公司的投資項目出現虧損影響公司的資金流轉和保單賠付的現象。保險公司在選擇投資項目時需要考慮投資項目的期限與風險，使公司有充足的流動資金以償付客戶的保單賠償，并且通過建立財務風險管理預警技術，來進行財務風險的管理，減少財務風險的突發狀況。但是想，現階段很多保險公司缺乏對市場因素的跟蹤關注，導致對市場條件機制變動缺乏正確的認知，影響公司投資項目的選擇和效率，增加了保險公司的財務風險可能性。
四、保險公司財務風險防范和控制的有效措施
(一)樹立科學、合理的財務風險防范意識
要想實現有效的財務風險控制和管理，首先，保險公司要能夠高度重視風險防范控制和管理對于企業的重要意義，有意識的培養和形成科學、合理的財務風險防范理念。保險公司管理人員要發揮自身的領導帶頭作用，主動學習并在公司內部進行宣傳，在保險公司內部形成良好的風險防范氛圍。另外，保險公司的財務風險管理防范的理念學習必須結合企業自身的實際情況和市場發展階段，利用當前先進的信息化技術更好的實現整個保險公司財務信息的共享和財務資源的整合。形成事前預測、事中控制，事后反饋的財務風險管理鏈條，有效管理財務風險發生及作用的每個環節，讓公司的財務風險大大低于行業水準，提高競爭力。
(二)建立財務風險預警體系
完善有效的財務風險預警體系能夠高效的幫助企業識別、分析可能存在的風險因素，并及時向公司提交預警報告，是企業實施財務風險防范控制的前提和必要手段。保險公司要高度重視對財務風險預警體系的建立，首先，保險公司要注重信息數據支持的重要性，建立完善的數據信息分享平臺，對歷史、行業數據信息進行收集、整合、篩選、分析，并在公司內部實現信息的高效共享和流通，為財務風險預警體系的建立奠定良好的信息化基礎。其次，保險公司要不斷提高自身對風險的辨別以及分析能力，對影響保險公司財務風險的因素進行分類規范，有利于對風險因素的快速高效識別。最后，保險公司要利用現代信息技術和數據理論建立風險預警模型，對公司的財務風險進行量化。
(三)對財務風險控制目標進行分類規范管理
保險公司在對財務風險進行管理時，首先需要設定財務風險控制的目標，并且根據公司管理側重的不同角度對控制目標進行不同層次的劃分，使得風險控制目標更加符合公司整體的戰略規劃。財務風險的層次劃分主要可以包括以下幾個部分：第一層次的財務風險控制目標需要符合公司的整體經營戰略規劃，即需要滿足公司的價值最大化。第二層次的財務風險控制目標對整體目標進行進一步劃分，即對總體目標的細化分解，包括了風險目標的控制、對已經發生的風險進行處理、反饋風險發生的引因等。第三層次的財務風險目標需要強化公司內部整體的財務風險防范意識和文化，加強對完善財務風險防范控制理論的宣傳，使公司整體能夠充分了解到財務風險防范控制的重要性，增強對風險控制制度的理解和接受度。
財務公司風險防控范文2
關鍵詞：上市公司; 財務風險;防范
一、引言
市場經濟高速發展的社會大背景下，社會環境和經濟環境兩方面的因素對于上市公司來說變得更加復雜。爆發全球性的金融危機以來，國家的經濟安全成為各國關注的焦點，降低我國經濟發展的負面影響的前提則時防范和控制基礎性風險——財務風險，財務風險是微觀經濟學范疇的一種經濟信號，這種信號能夠從不同的方面反映公司的經濟狀況和經營成果。近幾年，我國上市公司發展過程中各種潛在風險日益凸顯，有的公司因內部控制缺失或失效導致大量資金損失、財務舞弊、會計造假、經營失效。財務風險的防范和控制屬于薄弱環節，公司缺乏完善的財務風險控制和防范機制。上市公司要想在市場經濟的大環境中持續高效發展，做好財務風險的控制和防范工作至關重要。
二、財務風險分析
（一）財務風險的特征1.客觀存在性。企業的財務風險具有客觀存在的屬性，不因為主觀意志的轉移而改變，在特定的環境下會得以顯現，如果不進行防控會具有較強的攻擊性。2.不確定性。公司財務風險受公司內外多種要素的制約和影響，要素本身以及要素之間在不同的期間和條件下具有較強的不穩定性，因此財務風險發生的概率顯出不確定性的特征。3.全面性。企業的生產經營和財務管理的過程中都伴隨著財務風險，各種財務關系中都存在著風險，比如說在資金流的籌集、投資和回收的各個環節，都有著財務風險的存在。4.激勵性。企業不能僅僅看到財務風險帶來的不利影響，同時財務風險的存在給企業的發展帶來了重要的機遇。收益必然伴隨著風險，如果企業能夠對財務風險采取科學的預警機制，主動制定科學有效的防控措施，同時加強財務風險的監察，對企業收益的提高和企業高效長遠的發展具有重要的推動作用。5.收益和損失的相對性。企業的風險和收益是一種正相關關系，對風險和收益做好權衡，對因風險造成的損失和收益進行科學的預測和評估，結合企業抗風險的實際能力以及對風險的承受能力，科學合理分配的對企業的資本進行分配，從而降低企業損失，實現綜合收益的最大化。
（二）財務風險的分類公司的財務活動存在于生產經營的全過程，籌資、融資、投資、利潤分配等都可能產生風險，根據風險的來源可以將財務風險劃分為：1.籌資風險。籌資風險指的是在資金供需市場、宏觀經濟環境不斷變化的情況下，企業籌集資金給財務成果帶來的不確定性。如果企業存在理財不妥、預算籌資資金有偏差、執行力度較弱、沒有良好的資金結構、管理措施有明顯漏洞就不能實現企業籌資風險的防范。2.投資風險。投資風險指企業投入經營過程中投入資金后，由于市場需求變化等外部環境的影響而使實際收益與預期收益產生偏離的風險。投資具有一定的盲目性和不確定性，因此要根據投資的環境和市場狀態在克服盲目樂觀性的前提下進行投資。建立完善科學的財務決策機制對企業投資非常關鍵，首先要收集投資項目的真實數據和可靠的信息，對數據進行嚴密計算分析，對信息系統的研究，發現項目的收益和風險的平衡點，從而在綜合考慮收益性、風險性、穩定性的前提下選擇最有利的項目組合進行投資，規避企業因對投資項目缺乏系統分析和研究。3.利潤分配風險。利潤分配風險是公司進行經營的重要環節。利潤分配風險是伴隨著公司對經營收益的不合理分配產生的。其中收益確認風險是公司若采用不恰當的財務核算方法或人為的違規操作則導致公司的收益虛增或者虛減，進而引發財務風險。
三、財務風險管理存在的問題
在經濟全球化迅速發展的今天，企業面臨越來越多的不確定因素，導致企業面臨的財務風險加大。一個企業的財務風險控制關系到企業經營目標的實現甚至會影響企業的長遠發展。盡管目前財務風險控制取得一定成就，但是隨著不確定因素，企業控制能力較弱，財務風險控制體系難以適應時展，面臨的形勢依然嚴峻。財務風險控制存在如下幾個問題：
（一）籌資風險控制籌資風險產生于企業籌資過程中由于企業籌資規模大，企業籌資費用增加，會導致企業收益減少，同時，企業負債多，會導致資本結構不當，使財務風險加大甚至引起企業破產。很多公司采用多元化籌資方式，業務規模的擴大導致資金需求量增加，單一的籌資來源不能滿足企業資金需要，多元化籌資成為必然趨勢。多元化籌資模式的運用，保證了公司的資金需求，短期、長期資金結合，在很大程度上降低了資金風險，但卻不能完全規避籌資風險。企業籌集資金的根本目的是最大限度的發揮資金的效益，但資金獲得的效益不能彌補籌集資金所發生的費用時，將發生經營虧損，此時就導致籌資風險。
（二）投資風險控制投資具有盲目性和不確定性。投資風險是指企業在投資活動中，由于投資收益率的不確定性，可能會達不到預期收益，甚至損失本金的風險。大多數企業采用“相關多元化”投資戰略，利用現有資源尋求最大的投資回報率，但是企業不能有效地控制投資風險。通過許多企業的投資經驗證明分散性投資可以減少投資風險。根據相關性分析理論，投資呈負相關的投資項目可以有效地降低投資風險，投資項目之間成正相關的其分散風險作用會大大減弱。但目前很多公司的多元化投資項目之間大多成正相關，這極大削弱了分散風險，一旦出現經濟危機或投資環境發生變化，這些投資項目的收益將難以實現。如果預期收益沒有實現會導致企業現金流量得不到控制，使企業經濟陷入危機。
（三）利潤分配風險控制企業通過銷售商品的收入獲得利潤，利潤分配風險是指由于企業利潤分配不合理，實際分配的利潤與預期分配利潤產生差異，給企業生產經營產生不利影響。很多上市公司的股東身份復雜，使得分配政策的公平一致性難以保證，不穩定的利潤分配政策往往給公司帶來負面影響，會導致公司股票價格波動，對公司的發展造成不利影響。由于公司都需要資金投資，存在著現金流潛在風險，由于這種潛在風險，很多上市公司的利潤難以保證，這樣將不可避免的影響到企業股利分配政策。
四、健全完善財務風險控制體系的建議
（一）提高經營管理能力，降低經營風險1.健全內部控制系統。防范財務風險首先要有健全的內部控制體系，企業要建立嚴格的財務規章制度，明確崗位責任，提高財務人員的責任意識和風險意識。企業還應完善內部審計制度，保持內部審計制度的獨立性，監督企業內部經濟活動的合法性和合規性，及時發現存在的問題并報告給管理層。2.完善客戶信用相關信息，控制應收賬款。企業要降低資金回收風險就要加強對應收賬款控制，保證財務信息真實完整。必須建立完善的信用政策，收集客戶真實的信用狀況，保證應收賬款的可回收性，降低回首風險。3.與其他企業建立良好的戰略合作伙伴關系。誠信經營是建立良好戰略合作關系的前提，戰略合作伙伴關系能極大降低企業的不確定風險，減少不確定性給企業帶來得損失。應在誠信經營的基礎上與經常發生交易的企業建立戰略合作伙伴關系，與合作伙伴優勢互補，雙方互惠互利，盡量避免拖欠雙方欠款，共同應對危機，在合作中促進發展，在競爭中實現共贏。
（二）加強財務控制，降低財務風險首先要制定合理的籌資方式，籌集資金的方法很多，包括：銀行貸款、發行債券、發行股票等。應根據本企業實際情況選擇合理的籌資方式。其次，要發現多條融資渠道，多渠道的融資能保證企業有充足的資金來源。企業還需優化企業資本結構，充分發揮財務杠桿的調節作用。
（三）健全完善風險預警系統財務預警被成為“觸按經濟脈絡的手指”，財務預警系統的核心是對風險預先做出警報防范和控制。財物預警系統應包括：（1）財務信息收集子系統，收集與企業財務狀況有關的信息，為財務預測提供標準。（2）財務預警系統，預測未來的資產負債情況、投資情況、籌資情況、現金流量情況及經營前景。（3）財務預警判別系統，判別各項財務指標是否在正常范圍內。（4）財務對策系統，根據財務預警信息做出相應的對策，將財務風險扼殺在搖籃中，使企業經營狀況轉危為安。
（四）強化企業財務風險監管機制1.強化企業財務部職能。根據企業實際情況確定財務人員的分散集中情況，提高員工的工作效率。2.加大財務管理力度，優化財務狀況。加強對資金管理的控制，對資金事實集中管理、實時控制，防范資金風險。3.完善會計信息管理系統。企業風險管理部門通過會計信息及時制定應對風險的措施。
財務公司風險防控范文3
關鍵詞：中外合資 中立性 財務風險 資本結構
中外合資公司的現狀與背景
中外合資企業在20多年的發展過程中，確實也體現了其自身的優勢和特點。對于外方投資者來說，合資經營減少或避免了政治風險和投資風險， 外方可以通過當地合營者了解中國的政治、社會、經濟、文化等情況，有利于增長商業及經營知識，提高商業信譽，還可以通過當地渠道，取得財政信貸，資金融通，物資供應，產品銷售等便利。對于中方投資者來說，合資經營可以引進先進技術和設備，發展新技術，促進企業的技術改進和產品升級換代，可以利用外國投資者的國際銷售網，開拓國際市場 可以學習國外先進的管理經驗，提高國內管理人員的管理水平。但合資企業又是一種內部沖突水平比較高的特殊的企業形式，由于中外合作雙方來自不同的國家和地區，其社會政治法律制度不同，文化背景不同，由此而形成的經營理念、管理決策思維、企業行為方式等也有著很大的差異，因此在合作過程中出現管理沖突是不可避免的。
這一點可以從我國的經驗數據中得到證實。數字表明，中國的合資企業里中外方合作順利的不足30%，有 70%的合資企業因為這樣或那樣的原因“婚姻不和諧”。
金融危機之后，國外公司選擇合資的方式進行投資的比例越來越高，而且通常是兩個在同一領域有著一定行業優勢的公司進行合資，采取股權重組的方式，外方可以迅速形成較大的產能，而中方也可獲取充裕資金和更大的市場空間，是典型的股權集中度高的治理結構，在此種治理結構下，人的角色也有其特殊性，與某一有實際控制權的股東串通或受其壓力的可能性更高.
基于中外合資企業在股權結構.治理結構等方面的內在差異，探索中外合資企業特殊的風險防范機制也有著不同尋常的意義，人的監督與激勱在當代公司治理中的作用是勿庸置疑的，但是由于中外合資企業的組織特殊性，逆向選擇與道德風險的發生作用機制變得更為復雜，比如人與控股股東或本地化股東串通的機率更高，串通的形式也更加多樣化，產生這種狀況的原因是多方面的，比如人的語言溝通優勢，中外股東的文化差異等.這種復雜性同時也意味著更高的生存風險，據統計調查，近五年來，山東省內中外合資企業中方或外方選擇重組的有50多家，這其中不乏經營不善引致的市場失敗，但更多的是人的監督不到位所引起的，比較常見的問題是人對一方股東隱瞞了真實信息或提供了虛假的報告，在中外投資方之間引起了信息不對稱，從而導致雙方不信任不斷升級，最終不得不走向解體或一方獨資.彼德?德魯克認為，合資企業的相對獨立性是保證其健康發展的重要特征。委托人與人的內在沖突仍然是引發問題的深層次原因，但是人在中外投資方之間的獨立性缺失也是十分尖銳的，并且是極具共性的治理偏差.
在深入探討人獨立性之前，我們有必要引入兩個重要假設，一是合資比例不相關，即中外合資企業的股權結構與公司的資產安全及經營績效的風險控制不相關或弱相關， 而事實上，不論是內部所有權對企業價值的影響還是外部所有權對企業價值的影響，都有研究發現所有權和企業價值之間不存在任何相關性.（1）另一個假設是中外文化差異的不相關，其對公司治理的作用非常繁雜，對效率可能有一定影響.
人缺乏獨立性對公司治理有如下危害
i：缺乏獨立性會引起或加劇合資雙方的信息不對稱
具體表現為加劇的信息不對稱會增加一方的資金風險，從而加大公司的財務風險，如合資一方挪用公司資金，人的監督作用得不到發揮，
ii：誘導人利用信息優勢地位與雙方股東進行博弈，獲取更多個人利益
以財務風險為例，如投資決策，如果項目進展到一定階段證明沒有發展前景，正確的決策應該是及時從這一合資項目退出，人由于實際控制權的原因愿意增加投資，增加可控資源，于是向F或L極力傳遞項目良好預期的信息，如果人與F保持不恰當關聯關系，人可作出兩種選擇，一種是利用自己的與某一方的關聯地位，可以進行更為有效的游說，并且在投資雙方之間進行博弈，這種博弈過程可簡單表示為如圖所示博弈樹：
項目應該剝離-人游說關聯投資方F-F初步同意增加投資-人獲得更多控制權，中外合資企業人形式上的不獨立更易誘發這種動機并加劇這種意愿，同時因為人內心知道這種博弈存在著較高的風險，所以會更強烈去追求這種短期利益，以致于促使董事會作出不合理的決策。
iii誘發任一合資方與人串謀
人不獨立容易助長合資一方進行關聯交易，操縱合資公司會計利潤，隱瞞諸如環境責任.生產安全等公司外部生態方面的潛在風險.
人獨立性對公司價值的影響可用如下公式表示：
V=ACR+F（1-R）（1-A）+X+G
V表示公司價值
C表示中方股東利益
F表示外方股東利益
R表示投資比例
A表示人的獨立性對投資一方的影響.
X表示人與一方串通給公司帶來的損失
G表示公司的未來增長
從以上公式可以得出MAX（V）=f{MAX（ACR）+MAX〔（F（1-R）（1-A）+X}
我們需要證明由公司利益最大化可以獲得股東利益最大化還是由各自股東利益最化可以得到公司價值最大化
由以上公式可以推導：由于A+1-A=1， 又因為X只能取非正值，即X≤0，G主要代表公司留存收益增加帶來的保守增長，求極值可得：MAX（ACR）+MAX〔F（1-R）（1-A）〕，所以MAX（ACR）+MAX〔F（1-R）（1-A）+X〕永遠小于等于MAX（V），即一階帕累托最優不存在.
所以我們只能得出結論只有人保持恰當獨立，取得MAX（V），相應地MAX（ACR） 與MAX〔（F（1-R）（1-A）才會有正解.換句話說任何偏離公司長遠利益的短期行為都有損于投資雙方的共同利益.
對山東省2006-2011六年間30家中外合資企業的調查數據也表明人獨立性對企業的經營發展影響顯著.IB代表獨立性較好，IC代表一般，ID代表較差.OP代表合資中止，OM代表經營穩健，ON代表業績良好.
現狀
業績 OP OM ON
IB 4 9 17
IC 9 15 6
ID 21 7 2
優化職業經理人市場機制
在公司治理的外部機制中，職業經理人市場無疑對人的行為具有直接的制約作用， 經理人市場交易關系既具有資本的交易的一般特征，而經理人人力資本的特殊性又致使經理人市場具有不同于一般資本市場的特殊性.（2）Fama（1980）強調了職業經理人市場對職業經理人行為的約束。因此，很有必要將職業經理人的業績信息反映到社會的征信記錄中，當然業績與信用的評價標準還需要深入研究，另外也依賴于社會征信體系的建設水平。
建立規范有效的業績評價機制和評價體系還可以在很大程度上消除人的后顧之憂，比如通過招聘過程的合理設計，將固定工資部分委托給獨立的人力資源公司進行管理，同時公司給予一定比例的期權，績效評估的30%左右也可委托專門的人力資源公司進行，具體做法是由合資雙方共同設計最優的人激勵合約，此激勵合約應包括數值與非數值兩部分，同時規定相應的評估程序與評估指標體系，由人力資源公司定期進行抽樣評估，評估報告應直接向董事會解釋.另外，根據公司的具體情況，成立由民主程序產生的工會，使其在人績效評估中占20%的權重，也可對管理者決策行為起到獨特的監督作用.
（二）適時優化資本結構也是保障合資企業人獨立性的一種方式.當合資企業需增加產品線或提升產品結構時，因融資的需要，可適當引入其他外部股東，此類股東的引入應該有較高的可行性和較低的實施成本，不管是產業的縱向或橫向利益相關者都可作為備選投資人，如終端客戶或上游供應商，此類外部投資人的介入會提高對中外合資股的監督力度，增強人的獨立性。中外合資企業在融資時往往傾向于增加投資，或銀行融資，合資企業的人如不能發表獨立意見，不管與外方或中方串通，人從自身利益的考慮，都會向非串通方游說增加股權投資，這樣雖然增加了公司的資金成本，但卻增加了實際控制人的實際可控資源，考慮到人的此種策略選擇，中外合資企業在設計合資合同時，應對發展過程中的融資方式作出相應地限制，比如規定融資額達到一定額度時應包含20%-30%的銀行債權融資，這樣不僅可以降低公司的實際資金成本，可以同時引入金融中介的監督，對人的獨立性也是一種潛在的保障.
（四）公司章程的制定要與公司治理結構與模式進行有機地結合
公司章程作為公司的必備文件，本應該是公司行為的根本準則，公司應事事依據章程來安排決策。（3）現實中格式章程內容過于寬泛，之所以會形成這種制度搭便車現象，與經營管理層素質有很大關系，相當比例的高層管理者對現代企業制度的理解只停留在文字層面，而對其真正的制度內涵和作用機制還不甚了解。經營風險較財務風險有著更大的不確定性，受到大量外部環境因素的制約，更嚴格意義上說是一種市場風險，不應該過分依賴于內部契約的完善，財務風險則不同，通過嚴謹務實地機制設計，很大程度上可以阻止重大財務失誤地發生， 根據中外合資公司的特點和股東的要求進行章程的個性化設計，明確公司法中未明確規定的事項，也是公司治理的需要.
首先應制定盡可能詳盡的股東會議事規則并具有可操作性， 對股東會的權利進行約束，不得違反程序干預董事會或人恰當行使公司章程賦予的職責。合資公司應注重對股東及全體董事進行合資有關的特殊決策機制和事項的管理培訓，增強股東和管理層對合資公司的特別規則意識和法律意識，積極參加自律組織的學習與培訓，提高相關人員的專業化水平和道德水準，有助于董事會在評價人業績過程中的客觀性與公正性，同時，應設立健全有效的內部監督機制，以及時識別和發現合資公司在內部控制中存在的各類風險，這一點對于中外合資企業的治理有著特殊的意義，風險管理對于防止人與實際控制人的串通有重要作用，恰當有效的獨立審計能夠降低信息風險，建立健全外部審計機構的聘用制度，為審計獨立性提供充分的形式保障，內部審計除了在保證會計信息質量和對管理活動進行考核與評估之外，從公司治理的角度來看，也是作為公司對合資雙方股東進行監督和制約的內在需要，從而為人提供較好的執行環境.內部審計是解決信息不對稱的有力措施，緩解合資雙方之間的信息失衡問題.不定期的聯合內部審計，采用金融機構實時的資金報告系統等也是有效的風險內控措施之一.
同時根據中外合資企業的特征，還應充分考慮董事會成員產生的程序及組成比例，尤其是董事會在招聘、考核總經理（人）過程中中外雙方董事的中立性；最后還要強調董事的忠實義務和勤勉義務，特別是影響人正常工作，明確監事會行使權力的途徑及保障，為人的決策提供寬松有序的制度環境。
公司章程的修改以及運用在日常公司運作中要切實可行，很多時候公司的行為如：人迫于合資一方股東的壓力進行關聯借款、擔保等都是違反章程而操作的，所以，章程的自治性條款必須充分發揮股東的智慧并與公司個性化的實際情況相結合并同時為股東及人實現其權利提供保障才能真正發揮作用。 而深入研究公司章程的個性化設計，一方面可以完善公司治理結構，一方面可以提高公司自治能力和解決糾紛的效率。
參考文獻：
[1]公司治理生態與會計信息產權博弈研究 杜興強 P253
[2]安凡所 經理人市場：契約問題與治理路徑 廣東財經職業學院報
財務公司風險防控范文4
一、企業財務公司風險控制存在的問題
（一）風險控制的相關監管機制不完善
目前，我國大部分企業財務公司風險管理工作都是由內部稽核部門負責，幾乎很少有設立獨立風險管理部門，但稽核部門無法做到全程監督業務流程，只能對財務公司的業務流程進行事后監督。另外，財務公司在組建時主要由集團成員負責出資，所以在決策層之間存在的差異性相對較小，致使財務公司內部崗位之間的相互約束和制衡機制較差，嚴重影響了各個部門和工作人員崗位職責的發揮，單純注重經營業績的思想，加大了運行過程的風險。
（二）風險控制的手段和實施內容過于單一
經過調查，目前我國大部分財務公司在風險控制上采用的是內部稽核方式，并非全過程的動態監管，只是進行事后監督審查，這樣就造成財務公司風險控制方式單一，缺乏靈活性與時效性。對于傳統的內部稽核主要包括財務公司業務的合法合規性監察、貸款“三查”以及風險監管指標是否達標等方面的管控，在新的市場經濟形勢下，已經不能滿足實際的發展需求，所以必須要適當的調險管理內容，才能增強對市場的適應能力和競爭力。所以說，對于傳統的風險控制內容只注重信用風險管理的模式要進行改進，要將對財務公司的市場風險、操作風險等環節提高管控水平，避免問題的發生。
（三）風險控制的經營意識較弱
在新的經濟形勢下，為了應對復雜的社會環境，很多財務公司雖然一直都加大了對經營風險的控制，但還是從人員到制度等很多方面仍然不盡如人意，影響監管效果，導致這一問題的主要原因如下：第一，企業以追求利潤最大化為目標，在利益驅使下，財務公司會在政策允許的范圍內，輕視企業資產狀況與市場經濟形勢的影響，不顧及經營風險的增加而最大限度的開放準入標準，影響實際工作質量；第二，相關工作人員和部門對于結算流程操作缺乏規范性，隨意簡化的現象時有發生，造成資產質量下降；第三，在最大限度地開放準入標準后還會造成資產負債比率升高，影響財務公司的資產流動性和安全性，從而在一定程度上提升了財務公司的經營風險。
二、企業財務公司風險控制策略探析
企業成立財務公司的主要目的，就是為公司的賬目和資產進行合理化管理，幫助企業實現利益最大化。經營風險的存在，就會打破企業利益與經營之間的平衡，所以企業必須加強對財務公司的風險管控，尋求風險與收益之間的平衡模式，使之相互制衡，促使企業科學化發展。
（一）完善風險控制機制體系
1.優化企業股權結構。根據相關的法律法規、公司運營狀況、行業態勢、市場現狀等方面的情況，采用財務公司吸納40%外股份的方式，消除財務公司一股獨大的局面。使企?I內外股份得到平衡，為財務公司的運營、監管和決策提供前提。
2.公司高層部門積極運轉。加強對公司治理機制的完善，保證董事會、監事會等相關的日常機構有效運營，使其更好的參與到管控過程之中。對其實行責任化管理，并且對于例會的次數進行明確的規定，使相關部門按照相關的章程和規定，定期進行工作的檢查和匯報，增強對風險的控制能力。
3.成立獨立的風險控制機構。風險控制部門在設置時一定要具有專業性、獨立性和規范性，并由董事會直接領導，在進行風險的識別、評價、防控等方面要科學合理，并且以報告的形式定期由負責人向董事會進行匯報。改變事后監督的模式，全過程參與，及時發現問題，及時解決，防患于未然。
（二）完善風險控制的方式和手段
經濟形勢變幻莫測，因此對企業財務公司來說，引進先進的技術和檢測工具及設備極其重要。先進的技術和設備可以幫助公司提高數據監測水平，發現傳統設備所不能發現的數據漏洞，進一步及時糾正。另外，除了關注信用風險以外，市場風險和操作風險也應該提上日程。近年來，關于人民幣升值和利率的討論甚囂塵上，這種不穩定性也給財務公司的市場風險帶來不小的壓力，這就需要企業建立合格的全方位都能兼顧的風險評估預防機制。
（三）成立風險管控預警機制
由于財務公司顧客的特殊性，更應該加強經營管理，以規避風險。建立經營管理風險預警機制，對所有的款項使用都要進行連續的、動態的監管，及時的進行各種經營風險因素的判斷，并對潛在風險進行科學的防控措施制定，減少公司損失。
財務公司風險防控范文5
一、國內企業集團資金集中管理現狀
（一）多樣化的資金管理模式。近幾年來，國內部分大型企業集團充分借鑒現代化的資金管理理念和成功的企業集團資金管理案例，充分利用集團各項優勢，形成了一批集團公司資金管理模式。其中，包括了收支兩條線的管理模式、內部資金管理中心模式、成立集團公司財務公司模式以及零余額賬戶管理模式等。這些管理模式都為企業集團風險管理、資金調度、成本降低等方面做出了貢獻。
（二）充分使用現代化技術和手段。很多具有遠見的大型企業集團，投入了大量的資金，開發并使用了現代化的技術，對集團內部資金進行了高效的管控，并取得了明顯的成效。他們都使用了現代化的信息手段，其中包括ERP系統和銀行系統對接的技術支持，可以將集團內部各級單位的資金進行匯集和管控，大大提升了資金管理的效率。同時像用友軟件、國強軟件、金蝶軟件等一批國內知名的財務軟件公司、預算軟件等均已開發了資金管理模塊，可以對資金進行有目的的管控。這些軟件的開發與使用，為集團公司資金集中管理帶來了必要的技術支持。
（三）向海外發展已經成為部分大型企業集團資金集中管理的必由之路。以中石油為代表的大型企業集團，在國內資金管理的過程中，吸取了經驗教訓，積累了資金管理經驗，開始積極向海外資金集中管理跨越。建立一整套海外資金管理體系，通過必要的技術支持，專業的人才，了解世界各國對外匯管控的法律法規，更好地為集團公司資金管理提供幫助。
二、我國企業集團資金集中管理中存在的問題
隨著企業集團在資金集中管理過程中不斷取得的成效，引起大型企業集團高層管理者的重視，進而也促進了企業集團資金集中管理，但與國外完善的管理制度與成熟的管理經驗相比，我國企業集團資金集中管理仍然存在不少問題，主要表現在：
（一）資金管理模式落后。目前，傳統的內部銀行、統收統支、撥付備用金、報資金計劃等方式已經遠遠不能滿足企業集團對資金管理的需要。集團內部銀行不是法人機構，集團內部各級子公司與外部公司的結算很不方便，更是存在對外付款的法律風險以及稅收風險。目前，大部分有實力的企業集團采用財務公司的模式對資金進行管理，盡管這一模式受到了學者以及現實使用者的高度認可，但仍有很多需要解決的問題：一是財務公司作為法人單位，受到集團公司控制較大，不能獨立的完成對集團內部單位借款的風險評估，存在很大的壞賬風險；二是資金有限，財務公司的資金來源主要是依靠集團內部單位的沉淀資金，因此其生存空間較?。蝗菍θ藛T素質要求較高，財務公司作為非銀行類的金融機構，對從業人員的要求較高，很多集團公司僅僅是通過內部財務人員來完成這項工作，缺乏專業從事金融機構的人員來管理財務公司；四是成立財務公司的基本要求較高，成立財務公司對于集團公司規模、收入、利潤等方面均提出了具體的要求，很多省一級的集團公司尚未達到這一要求。
（二）風險管控能力弱。企業集團在進行資金集中管理的同時，也將集團各級法人單位的經營風險與資金風險集中在集團總部。資金需求壓力、資金周轉壓力與資金風險、經營風險等均高度集中于企業集團，使得集團公司風險管控需求增強。一方面資金進行集中管理后，內部資金得以高效利用，沉淀資金的使用，減少了集團公司的貸款總量，成本必然隨之下降，提高了企業的經濟效益。同時，集團公司擁有較強的融資能力，在與銀行進行談判時，必然有更多的話語權，顯然既可以減少集團成員單位的人力成本，也可以降低成員單位貸款利率；但另一方面由于集團公司成員單位較多，對于成員單位的資金需求、用途等很難做出正確評估，可能存在資金需求不匹配、使用效率不高甚至是挪用資金等行為，一旦發生成員單位資金無法償還的局面，只能由總部負責買單。
（三）資金集中管理后利用率仍需提高。提高資金使用效率無疑是降低貸款、節約成本的有效途徑，也是企業集團進行資金集中管理的最高目標。但現實中，仍然存在資金使用效率不高的現象。一部分企業集團在對資金進行管理時，將主要精力放在了融資與調配資金方面，忽視了集團公司資金使用計劃、未來還款能力以及所面臨的經營環境等，結果是融資總額遠遠高出公司承受能力，還款壓力巨大，資金運作困難；另一方面由于集團公司管控能力的缺乏，使得部分成員單位隱瞞了財務情況，款項無法按期歸還，更存在資金使用計劃與實際情況嚴重不匹配的情況，貸款不能按其使用，造成資金浪費。
（四）資金集中管理人員素質有待提升。在企業集團進行資金集中管理的同時，不僅需要好的資金管理模式和配套的信息系統，更重要的是需要專業性強的復合型人才。目前，企業集團中從事資金管理的人員主要是企業本身的財務人員，這些人員對集團公司的環境比較了解，財務水平以及管理經驗較為豐富，但是對金融、投資、理財、法律知識等方面較為欠缺，而企業集團進行資金管理的重點恰恰是投資管理、法律管理和風險管控。因此，對企業集團資金集中管理的人員素質應進行必要的培訓，提高綜合管理能力，必要時可通過招聘外部人員充實到資金管理崗位上。
三、加強我國企業集團資金集中管理的方案
（一）構建我國企業集團資金集中管理新模式。完善財務公司職能部室的設立，加強財務公司業務創新。首先，在部室設立方面應包括資金管理部門、資金支付部門、信貸融資部門、風險防控部門以及市場運作部門，將銀行的管理體系引入到財務公司內部；其次，在業務方面應摒棄傳統的內部融資模式，注重發展銀行委托貸款、咨詢、集團統一授信分散貸款以及融資咨詢等業務，在間接融資的基礎上，發展直接融資，在債權融資的基礎上發展股權融資等，多元化的業務發展，更能體現出財務公司的金融結構功能。
（二）建立風險控制體系。財務公司作為非銀行類金融機構，其經營風險必然較高，但又不可能像銀行一樣聘請大量的法律專業人才，因此財務公司建立風險評估機制，對業務進行事前、事中以及事后的風險評估顯得尤為重要。一方面對客戶提供資料要進行定量分析，通過客戶貸款新增率、獲利能力、發展潛力、資產負債率、資產規模等指標找出客戶可能存在的風險；另一方面也要為客戶建立信用評價體系，通過劃分不同的風險等級，對客戶進行分類，進而提高財務公司的風險防范能力。
（三）完善資金預算管理制度。預算管理是提高資金使用效率的有效途徑，有效的預算管理，應將資金管理融入到企業生產經營的各個環節。通過對預算體系的建立、調整、考核，達到對資金需求計劃、償還計劃的正確預測，進而提高資金使用效率，節約融資成本。
（四）加快人力資源體系建設。財務公司涉及的業務比較復雜，需要綜合性的人才較多，因此加強財務公司人才體系建設，對于發揮企業集團資金管理優勢具有重要意義。一方面要加強對職業人員任職資格的管理，包括財務人員、法律人員、銀行證券等金融機構人員、預算編制人員、風險管控人員等均應規劃好任職資格，提升財務公司綜合業務能力；另一方面也要加強對現有人員的培訓，細分員工的職位和業務水平，對高管要提升風險防控能力培訓，中層人員則應偏重于業務的創新，普通員工需要不斷提升業務水平和職業道德等。通過培訓幫助企業人員樹立正確的工作心態和工作原則，增強企業凝聚力。
財務公司風險防控范文6
關鍵詞：企業集團；風險；形成機理
一、企業集團風險相關理論
中國銀監會2004年9月1日出臺的《企業集團財務公司管理辦法》中將集團定義為：在中華人民共和國境內依法登記、以資本為聯結紐帶、以母子公司為主體、以集團章程為共同行為規范，由母公司、子公司、參股公司及其他成員企業或機構共同組成的企業法人聯合體。
企業集團風險是指在未來一段時間內，由于企業集團對集團所處環境不適應，管理機制不合理、運行機制不健全，對利益相關者產生威脅以及偏離集團公司管理目標的可能性或者不確定性。
二、企業集團面臨的風險
企業集團在我國發展是在20世紀九十年代，企業集團面臨著很多風險，主要是外部風險和內部風險。外部風險包括企業集團所處的政治、經濟、文化、社會、法律等宏觀環境以及行業環境；內部風險涉及到企業集團的并購、結構、權責、協同效應、集團管控模式、人力和文化、公司治理風險等。
三、企業集團風險形成機理分析
（一）企業集團外部風險形成機理。集團所處的政治、經濟、文化、社會、法律環境的改變，會影響企業的集團戰略、經營、財務等一系列的相應變化。比如，國家經濟政策對企業集團發展起著重要的作用，不同時期國家的政策不同，在經濟高漲時期，會實行緊縮性財政政策，國家通過增加稅收、增加國債的發放等財政政策抑制企業的生產活動。企業集團在某些經營方向稅收增加到不能接受或者無利可圖時，就會調整內部一些下屬企業的經營方向，引起相應層級供應鏈的變化，價值鏈也會隨之變化，集團的經營目標也會因此不能實現。國家面臨一定的社會壓力，扶持高新技術產業發展，相應的增加一些法律限制條文，一些舊的產業可能面臨被限制，甚至停產的風險，企業集團面臨國家這種經濟政策的調整，必然也會相應地調整集團的經營方式、經營范圍等，集團目標就有可能達不到預期的效果。
我國現在的企業集團大多并不沒有達到在一個行業內壟斷，大多是多元化的競爭戰略，所以企業集團在自己下屬公司經營的各個行業中都面臨著與競爭者激烈競爭的風險，用波特的產業競爭力模型來解釋，就是面臨著行業中現有企業的競爭、潛在進入者、供應商、買方以及替代產品的威脅。
（二）企業集團內部風險形成機理
1、企業集團并購風險形成機理。企業集團形成擴張大都是以并購的方式，這是一項迅速的擴張方式，如果并購目標企業的股東采取聯合行動抑制收購，或有實力更強的第三方競價收購都會使得企業并購活動直接宣告失敗。自身戰線過長，指揮失靈，也可能是陌生行業，經營困難，甚至可能是有未曾預料的債務負擔都會使盈利企業補虧損企業的資金，造成企業集團整體被拖垮。收購過程中目標企業的股價飛速上漲，收購成功的話，成本消耗過大，接管后股價大幅跌落，甚至可能大市逆轉，低迷不振，以至于無法通過證券市場籌資還債，最終會給企業集團的經營帶來損失。
2、集團公司組織結構、權責、協同風險形成機理。集團的公司結構可以分為三種模式：直線職能制、事業部制和控股公司制。其選擇分別能夠引起的風險：直線職能制公司結構，隨著企業集團日益擴大，企業職能任務增加，管理跨度容易失控，總部日益龐大，協調成本上升；事業部制公司結構，各事業部利益有獨立性，容易產生本位主義，忽視長遠發展和整體利益，影響各部門之間的協調，公司總部與事業部層面上都設置職能機構，導致機構重疊成本上升，在對事業部授權的權限上難以把握；采用控股公司制的集團在大多數，這種結構其下屬單位的日常經營管理受公司最高領導層直接指揮，決策職能和執行職能不能明確分開，這樣就使得公司高層領導的精力分散，則企業集團內部看上去會忙亂，最終不能齊心協力地完成集團目標。
集團公司必須有相應的權責體系，集權可以提高集團的控制力，但不一定能夠解決集團的凝聚力問題。集權過度，則集團的有效運行要受到層層限制，下一級的單元缺乏效率和反應能力。分權過度，則下屬企業就相當于失去控制，自行其是，偏離上一層級的戰略目標，甚至揮霍工司資源和轉移利益，或者出現不必要的內部單元之間的競爭，那么整個集團就沒有統一的發展戰略以及為實施該戰略所需的某種程度的集中投資決策，那就可能使集團公司退化為松散的經濟聯合體。
集團公司成員企業較多，涉及不同行業和領域，如果下屬企業各行業之間的協同效應很小，集團公司無法協調成員企業的經濟活動，不能使集團內部產生強大的合力，那么整個集團成員的合作達不到1+1>2的效果，還會相互牽連、相互拖垮。
轉貼于
3、集團管控模式選擇風險形成機理。集團管控模式主要有戰略控制型、財務控制型與經營管控型等模式。下屬企業所處行業、背景、發展狀況與外部競爭環境之間存在比較明顯的差別，不同的集團對下屬企業采取的控制模式不同，如果集團所涉及行業多、領域寬，企業集團實行經營管控型模式，那么集團的下屬公司在生產制造、流通過程中會嚴重按集團總部下達指示來運行，也由于集團總部與其下屬公司的信息不對稱，往往會有下屬公司不能夠充分利用自己公司資源或者超公司負荷地去完成總公司任務的情況，最終會因為錯誤模式的選擇使上下公司都有怨言，不能夠團結一致地達到集團的目標。
4、集團公司治理風險。公司決策主要在于董事會和高管層，如果董事會人員專業、數量等的安排不合理，就會引起對公司決策的偏差，從而影響整個集團的經營與發展；對高管層的激勵不合理，則會使得高管層注重近期利益，提高集團近期業績，達到保職加薪的目的，忽視集團整體利益，不能夠為企業集團謀求更長遠的利益，因而產生了風險。
5、企業集團人力以及文化風險。集團公司特殊的組織結構決定了其人力資源管理的復雜性和多層次性，企業集團當中員工的知識、文化背景差異大，企業集團員工的不同文化之間的沖突，集團的管理跨度大，調動員工、派遣子公司經理困難，對各個職位集權分權的適度難以把握，這些都能夠導致集團各個公司的員工在合作時不是從集團整體利益著想，而是從自己公司的成本利益來想，沒有使之共同向前的文化，企業集團的隊伍龐大，對于集團人員的選聘、激勵、考核不到位等都會引起下屬公司之間的矛盾，從而使得公司之間互相競爭、互相猜忌，無法順利完成集團的經營總目標。
6、集團績效考核風險。在外部市場變化比較大，而下屬企業各自資源能力也相差比較大的情況下，如果企業集團沒有合理的設計針對不同企業的考核目標，并且被下屬企業與集團共同認可，那么企業集團對于下屬企業的考核難以達到平衡，如果統一考核指標要求，往往沒有考慮不同企業的個性；按照個性化考核，企業之間又可能出現相互比較的現象，下屬企業之間就會出現相互隱瞞、相互競爭的現象，使得企業集團的組成失去意義，集團也達不到協同的目的，也會因此業績下滑，企業文化無從發展，給外部投資者帶來不穩定的信息。
四、結論及建議
企業集團的發展水平是衡量一個國家和地區經濟實力和發展水平的重要標志。近些年，我國的企業集團數量也呈上升趨勢，在企業集團發展過程中，集團的風險不可小視，企業集團應當最大限度地防止或者避免損失，不斷應對集團內外部各種環境的變化，進行有效的風險防控，提高集團的抗風險能力，最終獲得企業集團的整體發展。
（一）根據企業可能發生的各項風險設計一套合理的風險預警系統，根據企業的實際情況通過對集團公司治理風險進行實時的動態監測和評價，就能夠及時的掌握集團公司風險等級的變化，而采取相應的預控對策。
（二）適當地進行風險轉嫁?？梢栽诮洜I風險發生之前向保險公司投保，向銀行、政府等機構轉嫁。向其他企業轉嫁最常見的方式主要有：工程轉包、債權轉股權，還有主動請求其他企業并購集團公司的下屬業務或公司，或者進行下屬公司托管等。
（三）對預期可能發生的各種風險損失，按一定的比例預提一定的專用基金，用于風險發生后的自我補償。
主要參考文獻
[1]楊華江.集團公司戰略風險管理的理論探討[J].南開管理評論，2002.3.
