前言：中文期刊網精心挑選了金融監管最新動態范文供你參考和學習，希望我們的參考范文能激發你的文章創作靈感，歡迎閱讀。
金融監管最新動態范文1
中國自2001年加入WTO后，金融業正感受著巨大的競爭壓力，面對金融自由化和國際化的挑戰，必須盡快制訂出符合國際化要求、與WTO金融法律體系相一致的新的游戲規則，構建起我國高質量、高效率的金融監管體系，這是保障我國金融業穩健運行的必然選擇。
一、我國金融監管國際化的重要性
1．金融監管的國際慣例是我國金融監管制度與國際接軌的重要參照。國際慣例是在長期的國際金融活動中形成或者由國際官方或民間組織制定的一般規則，只有對明確表示接受的當事人具有法律約束力。由于金融體系國際化的不斷深入發展，具有全球影響的金融監管合作機構——巴塞爾委員會所出臺的有關銀行監管的文件，在國際社會形成了重大的影響，其中許多原則和監管規則都得到了不少國家監管當局的認可和采納。我國金融監管的諸多制度的形成也逐漸接受了巴塞爾委員會文件的影響，這種接納具有國際影響的監管制度是我國監管制度發展的必然趨勢。
2．監管理念的國際化是監管法制國際化的前提條件。加入世界貿易組織后，國內的金融市場已無法孤立起來，經濟全球化和全球金融一體化的浪潮勢必借助于世界貿易組織機制將我國金融市場卷入其中。世界貿易組織作為當今世界規范國際經濟貿易的最大多邊經濟組織，制定和實施的一整套多邊貿易規則，領域和內容涵蓋非常廣泛，當然也涉及國際金融業的各個方面。這些規則是具有法律效力的國際規范，是建立和完善現代國際金融新秩序的法律基礎。中國加入世貿組織，中國的金融業也就承認了并要遵循這些規則。因此，我國監管法制要適應國際化發展潮流，金融監管當局必須要在思想意識和思維方式上確立立足國內、放眼全球的監管理念，探求針對金融業務國際化、機構國際化、金融風險國際化的監管手段、方法，改變傳統金融監管只重宏觀金融管理而無視開放式金融管理的理念。
3．監管技術與方法的國際化是有效監管法制生成的關鍵所在，大膽借鑒外國經驗是監管法制國際化的捷徑。首先，加入世界貿易組織后，我國金融監管主體面臨的金融市場主體更為復雜多樣。隨著外資金融機構的進入而滋生的紛繁復雜的金融創新工具和產品更增加了金融監管的難度。鑒于此，監管主體必須充分重視監管方法的多元化和國際化發展。我國傳統的金融監管比較突出市場準入審核、報送稽核等方法的運用。但對于現場稽核或利用外部審計、并表監管、市場退出的監管、信息披露、緊急處理措施等方法未能給予足夠的重視，以致法規對于這些方法的具體運作都缺乏明確的要求。因此，我國的金融監管機構應該及時掌握新的方法，以提高監管的適應性和效率。其次，我國加入世界貿易組織后，外資銀行實力雄厚，業務創新不斷，加大了監管工作的難度。監管制度是監管主體運作各種監管行為的法律依據，而我國現有的監管制度存在滯后的問題，而且疏漏不少。因此，借鑒國外金融監管法制的經驗極為必要。監管當局應注意學習和借鑒外國的先進經驗，保持立法的前瞻性；還應借助理論界和實務界的力量來推動對外國先進法制的研究和學習；更應大膽借鑒外國監管立法的成功經驗，在制度選擇上要適當超前。
4．積極參與監管國際合作是推動監管制度國際化的重要動力。當今金融監管國際化潮流的一個重要表現就是金融監管國際合作。金融監管的國際合作主要體現在雙邊合作、局部區域合作和全球性合作的多層次上。我國金融監管機構應積極參與國際金融監管的合作與協調。參與金融監管的國際合作有如下積極意義：一是可以把握當今金融監管法制技術的發展最新動態；二是可以積極參與國際金融監管新規則的形成與發展，并有助于反映發展中國家的要求；三是有助于促進我國金融監管制度國際化的積極發展，在國際合作中通過國際社會的壓力和動力來促進我國金融監管法制的變革，以適應金融監管新形勢的需要。
二、我國金融監管與國際接軌的構想
1．逐步清理、修訂、廢止與國際慣例相悖的金融法律、法規文件，加快對國際金融監管規則與標準的學習和人才培訓，提高我國加入WT0的適應能力。中國入世后，金融服務市場的擴大和全方位國際競爭已經開始，根據我國政府承諾的開放順序，外資金融機構尤其是經營性機構將依次從經濟特區、沿海開放城市逐步向內地擴散，經營范圍也將擴大至人民幣、債券、國內結算等。此時，競爭的需要呼喚著我國金融法律體系的改革。所以，我國的金融法律體系改革必須適應這種發展形勢，從立、改、廢、創新四個層面同時展開。因此，金融監管部門首先應迅速對現行的法律、法規及規章進行清理，按照法制統一和公開透明的原則，對違反世界貿易組織規則的規定，該修訂的修訂，該廢止的廢止，使我國的金融法律和金融監管手段符合國際通行做法。另外，就是要培養人才，提高金融監管干部隊伍的整體素質。世界貿易組織的核心是《WTO協定》，1997年底達成了《全球金融服務貿易協定》，并于1999年初簽署生效。我國加入WTO，銀行、證券、保險和金融信息市場將面向世界逐步開放，我國的金融工作者特別是中央銀行的監管干部必須全面掌握這一協定的內涵，掌握巴塞爾銀行監管委員會制定的《有效銀行監管核心原則》，要分期分批對廣大監管干部進行培訓，做到熟悉規則并能熟練地運用規則。要培養一大批具有較好的外語水平和深厚的金融知識并能掌握國際通用規則的綜合性人才和專門人才。
2．把住市場準入關，優化銀行機構法人治理結構，建立良好的內部控制與風險管理體系，防止“先天性缺陷”問題。首先，明確各類金融機構的功能定位，科學制訂各類金融機構的準入標準，這有利于形成合理的金融布局和適度競爭；有利于金融機構發揮專業優勢，提高金融服務的質量和效率；有利于確定各類金融機構的風險特征和監管重點，合理分配監管資源，提高監管的效率和專業化水平。其次，市場準入是金融監管的首要環節，把好市場準入關是保障金融機構穩健運行和金融體系安全的重要基礎。撒準高質量的金融機構和高級經營管理人員進入金融市場，并根據金融機構的功能定位和審慎性標準來審批金融機構的業務范圍，可以防止金融機構盲目擴大經營規模而發生惡性競爭，防范金融機構的經營風險，維護金融系統的安全與穩定。第三，金融機構是否能穩健、安全經營，關鍵在于其自身能否建立良好的公司治理結構和有效的內部控制系統。目前，國際上監管當局非常重視金融機構的內部控制制度和風險管理體系的建設，就是說，主要依靠商業銀行自身管理來實現穩健經營和健康發展。如果金融機構沒有建立完善內部控制制度和風險管理體系，金融監管當局就應當介入，并根據問題的嚴重程度采取相應的監管措施，防止問題進一步擴展和蔓延。
3．接受國際金融新技術滲透我國金融領域的嚴峻挑戰，進一步加快金融立法，填補立法真空?，F代國際金融業的一個顯著特點是，金融產品多樣化，金融創新技術、工具等層出不窮，服務領域愈加寬廣。我國的傳統銀行業其金融產品單一性和服務領域的有限性，使得金融工具未能發揮應有的作用。入世后諸如金融租賃、典當、保險中介、消費信貸和新興的金融衍生工具等新金融業務將大量呈現在我國商業銀行面前。同時，在加入WT0后，商業銀行要求混業經營的呼聲越來越高，而國外商業銀行的進入使得我國政府開禁國內商業銀行混業經營權不可避免。因此，與此相關的法律法規必須及早出臺。另外，總領時代潮流的當屬網上銀行，許多國際組織、國家和地區都積極通過立法規范電子商務，在協調內部關系的同時努力爭取利己的國際規則的制定。我國的信息網絡技術發展較快，網上銀行已經出現。針對網上銀行的風險問題，我國金融監管的任務是：健全網上銀行相關法律及規章制度，營造有法可依的外部環境；督促網上銀行強化內部管理，從內部控制制度入手查堵漏洞；加強金融監管部門的技術力量，建立網上銀行業務審批和監管機制；密切金融監管的國際合作，共同承擔對網上銀行跨國業務的監管任務。
金融監管最新動態范文2
一、中國國際收支平衡和資本自由化的相關性分析
1、推動資本自由化有利于保持中國國際收支的動態平衡。目前，中國對跨境資本流動嚴格管制的成本巨大，不斷加劇的“雙順差”國際收支結構不利于經濟的可持續發展，短期資本的大量流入增加了經濟的風險。只要資本流動具有強烈的吸引力，居民和非居民總是能找到規避管制的方法。管理當局要使資本管制在長期內有效，唯一的辦法是不斷增加新的、嚴厲的管制措施。然而，即使是嚴格的行政管制，也未必能保證一國金融體系的穩定。
2、如果繼續資本項目的嚴格管制會延遲中國金融市場的發育，不利于提高中國金融業的競爭力。中國實行經常項目可兌換為隱蔽的資本流動提供了多種渠道，資本管制的效力也在不斷削弱。逐步放寬資本管制，推動資本流出，可以緩解外匯儲備快增及貨幣流動性過剩壓力。推動資本流出有利于從根本上改變國際收支順差持續擴大局面，可以借機逐步實現資本項目自由兌換。在人民幣持續穩步升值的背景下，資本不斷流出有利于人民幣國際化，也有利于緩解國家投資公司集中對外投資帶來的風險。
3、隨著中國改革開放的深化，中國國際收支平衡已具備較為堅實的基礎，通過資本項目管制來維護國際收支平衡的必要性已降低。國內的投資環境的極大改善，使得中國在90年代中期以后，實現了國際收支的長期、持續雙順差。鑒于國際收支的目標不是順差而是平衡，而且國際收支的長期順差導致了中國的外匯儲備高速增長，這已使中國貨幣政策的調控較為被動，所以有必要放寬或者取消一些資本流出的限制，以保持中國國際收支的動態平衡。
二、促進國際收支平衡和資本自由化的思路及原則
中國資本項目的主要管理目標應是減少金融危機發生的概率和維護貨幣政策的獨立。在總體思路方面，中國資本項目開放應遵循整體漸進、分步實施的原則，開放的進程應該可控制、可預測。
1、逐步形成跨境資本雙向對等流動的格局，促進國際收支平衡。首先，有利于中國內地外匯持有者拓寬投資渠道，豐富金融品種，增加中國機構投資者適應不同市場環境的能力，逐步放開間接投資的管理。其次，通過規范資本市場增強上市公司透明度和樹立投資者信心，通過活躍貨幣市場促進利率和匯率市場化，增加投資和風險轉移的工具。再次，引導國內金融市場與國際金融市場的對接，在內外資本高度融合的情況下實現資本項目可兌換和資本流動的自由化。
2、在順序安排方面，應從最大限度減少跨境資本流動風險的要求出發。中國在促進國際收支平衡和資本項目開放的次序上，建議遵循下述原則。第一，跨境資本流動尤其是國際短期資本的大規?？焖倭鲃尤菀讓σ粐洕a生沖擊，而長期資本則穩定性較強，且往往與實體經濟聯系較緊，因此宜采取“先長期、后短期”的原則。第二，由于資本外逃是中國長期面臨的外匯管理難題，為減少資本外逃，必須在市場經濟體制較完善的情況下再放開資本流出，因此應遵循“先流入、后流出”的次序。第三，與個人投資者相比，機構投資者具有法律、信息、財力、運作規則等方面的明顯優勢，因此對外開放次序應遵循“先機構投資者、后個人投資者”的原則。第四，股權籌資具有長期性、無須償還的特征，而債權融資具有到期還本付息的義務，因此在籌融資方面應該“先股權、后債權”。第五，債權投資有固定收益、風險小，股權投資則收益高、風險大，因此在投資方面應該“先債權、后股權”。如在間接投資方面，應考慮先開放證券投資的長期市場，然后再視情況開放短期貨幣市場。
三、促進國際收支平衡和資本自由化的具體措施
1、合理把握資本自由化的節奏，使長期目標與即期目標有機結合。在整個資本項目自由化進程中，關鍵問題是要有明確而堅定的長期目標，并且在解決每一個具體問題時，應兼顧即期目標和長期目標兩個方面的需要，把二者有機地結合。未來國際收支目標模式逐步轉變到“經常項目順差+資本項目逆差”，這是一條可行的路徑，符合中國國情。目前中國在經常項目方面，貿易項目順差長期化應該是一個長期的趨勢。中國貨物貿易及經常項目由持續逆差轉為持續順差，是由中國現代化進入新階段的基本國情決定的。因此，通過加大資本項目調節力度，適當擴大資本流出平衡國際收支，是中國國際收支調節的長期目標。
一方面，資本項目如果開放過快，可能導致大量資金外流，影響國內金融和經濟穩定。國內銀行體系一直受不良貸款及企業治理結構等問題困擾，資本項目開放會誘發國內存戶把存款調至海外銀行，威脅銀行體系穩定。國內股市因求大于供，市盈率遠高于國際水平，資本項目開放后會誘發資金外流，如股價急速下滑，會造成市場不穩定。資金外流、外匯儲備流失，造成人民幣貶值壓力；銀行及股市流失資金，造成國內資金短缺、利率有上升壓力，影響經濟金融發展。
另一方面，資本項目如果開放太慢，國內儲蓄會繼續競逐有限投資工具，導致資產市場價格泡沫的問題持續甚至惡化。國內居民為投資海外低風險高回報的項目，會更積極地通過非法途徑流出資金，使得管制更困難，還會拖延與國際金融市場接軌，對國內市場深度拓展、產品多樣化及風險管理水平提高等也有不良影響。
2、建立危機處理及其合作機制，完善外匯管理法律的體系框架。中國的當務之急是盡快建立一套金融體系危機的應急處理機制。作為一個高儲蓄率的國家，一旦金融機構出現支付危機，對整個社會的影響將十分巨大。因此，只有運用適當的金融危機處理機制，及時保障企業和個人的資產安全，抑制金融恐慌的蔓延，才能真正維護中國的金融安全和社會穩定。凡事“預則立，不預則廢”，在金融問題出現的初期，截斷金融風險傳播的途徑，關閉或者通過注入資金的方式對出現支付危機、問題嚴重的金融機構進行救助，將金融危機控制在萌芽狀態，是維護國家金融安全的上乘之策。
金融監管最新動態范文3
一、金融危機中的公允價值
(一)銀行家的質疑與反對當人們抨擊華爾街貪婪的投行家們釀成這場大禍時，已經損失慘重的銀行家們卻找到了另一個危機來源：公允價值會計準則。這些會計準則要求采用公允價值計量金融資產和負債時，應將金融工具的公允價值變動計入當期損益，這就意味著，金融機構持有證券化資產，即使沒有出售，沒有已實現虧損，也必須根據最新的市場報價調整相關資產的公允價值，并計入損益。而即使采用歷史成本計量的金融資產，也需要在期末評估是否發生減值。這招致一些銀行家、金融業人士和國會議員的猛烈批評。他們認為，當市場大跌，或者市場不再活躍，從而喪失市場定價功能時，公允價值計量的要求將導致金融機構對資產按市價進行過分減計，造成虧損和資本充足率下降，進而迫使金融機構加大資產拋售力度，即陷入“恐慌――價格下跌――虧損――流動性不足――信貸緊縮――引發更大恐慌――價格進一步下跌――虧損暴增――活躍市場消失”的惡性循環，進一步加重了金融危機。
英國金融服務局(FSA)在2008年3月，國際貨幣基金組織(IMF)在2008年4月，以及國際金融協會(IIF)在2008年9月的報告中都認為，公允價值會計模式加劇了信貸緊縮，要求重新審視公允價值會計模式。部分美國國會議員認為修改公允價值會計準則將有助于幫助納稅人減少數十億美元的救助成本，他們甚至將暫停公允價值計量與否決金融救助方案聯系起來，要求停止公允價值計量規則。2008年10月3日美國眾議院通過的《2008年緊急經濟穩定法案》中，專門有兩條針對公允價值會計準則：一是第132條授權美國證監會可以在其認為必要的情況下，有權停止執行157號準則等規則；二是第133條要求證監會調查157號準則中提出，公允價值計量對美國金融機構的影響以及修改該準則的可行性，并要求證監會在法案生效90日內向國會提交研究報告。在研究中，SEE至少要廓清市值計價方法對金融機構資產負債表的影響，在2008年多家銀行倒閉案中的影響，對提供給投資者的財務信息質量的影響。FASB設計這一會計標準的過程，對該標準進行修改的可行性和建議，以及是否有可替代的會計標準。2008年10月13日，在FASBFSP157-3，作為SFAS157在非活躍市場中的應用指南之后的3天，美國銀行家聯合會致函SEC主席Cox，強烈要求SEC擱置FSP157-3，并暫停FASB涉及到公允價值的會計準則的一切制定工作。
(二)會計職業界的反擊面對咄咄逼人的銀行家。以FASB和LASB為代表的會計界則奮起反擊，指責金融界抨擊公允價值會計完全是在尋找替罪羊，以轉移公眾的實現，為其激進的放貸政策和失敗的風險管理開拓罪責。金融界對公允價值的指責是置投資者信息需求于不顧的行為。公允價值計量的支持者認為，次貸危機從本質上還是信用危機，會計只是對危機的嚴重程度進行了計量。公允價值會計準則加強了財務信息的透明性，特別是在經濟下滑時期公允價值的信息更為重要，取消公允價值只會打擊投資者的信心并帶來更大的不穩定性。不應將金融危機發生的主要原因歸咎于公允價值會計，也不應一概否認公允價值會計，就資產負債表中的許多項目而言，尤其是金融工具，公允價值會計仍然是目前唯一可行的計量基礎。
2009年5月12日，英國下議院財政委員會的一份名為《銀行危機》的報告聲稱，造成這場信貸緊縮的罪魁禍首是銀行而非公允價值。該報告深入剖析了銀行危機的根源，得出了要改革現有監管體制的結論。報告稱，對于銀行來說：“最令其不安的真理是那些擁有過于龐大資產價格的市場參與者，而他們所持有的這些資產價格隨后又得到了修正。公允價值已經向公眾揭示了這種所謂的修正，而且其快速、準確的出擊超過了任何一種銀行家想出的所謂的折中辦法。因此，不能片面認為公允價值是銀行業過于自信、監管失當、錯誤決策的替罪羊”。危機中公允價值會計的支持者還強調應該保護準則制定程序的獨立性。FAF(財務會計基金會)主席在致國會和美國總統的信中，希望敦促SEC以及各方繼續給FASB予獨立的準則制定權，并且聲稱，如果取消FAS 157號等準則，將會提高投資者對有關金融工具財務信息透明度的擔憂，有些行業利益集團施壓的政治壓力，卻追求降低透明度，將會加速投資者對財務信息的可信度的擔憂，并將進一步惡化市場條件。
(三)SEC：公允價值的救主2008年12月30日，美國SEC在經過近三個月的緊張調查、研究之后向國會提交了關于公允價值會計的報告，正式提出反對廢止公允價值會計準則，并提出改進現行慣例的建議。研究報告按資產規模對銀行進行了分類，指出按公允價值計價僅應用于少數金融機構工具――45％的資產和15％的負債。
而且公允價值的變化對資產產生的影響不足25％，因此，公允價值會計并未在2008年銀行失敗事件中扮演重要作用。研究報告對圍繞公允價值會計準則爭論的兩方觀點予以了歸納，發現大多數投資者支持公允價值計量，認為其提供了最為透明的財務信息，有利于投資者的合理決策。取消“157號準則”是實踐的倒退，將會導致公允價值計量的不一致和混亂。根據現行準則執行中遇到的問題，研究報告也提出，需要采取措施提高公允價值計量的應用和理解。SEC的研究報告同時給出了改進按公允價值計價的具體應用和實踐的具體建議。美國證監會的研究報告，反映了其一貫態度：支持公允價值會計準則，提高財務報告透明度。這是一份對會計界相當友好的報告，也正面回應了金融界等對會計準則的指責。
(四)紛爭的持續美國總統奧巴馬已經任命前美聯儲主席保羅?沃爾克領導一個特別經濟復興顧問委員會。沃爾克提出的一項質疑便是“受監管機構是否適宜全面地應用按市值計價的會計準則”。這一立場與SEE對FASB公允價值會計準則的肯定形成強烈對比。由沃爾克領導的三十人小組(Group of Thirty)，是一個由著名財務官員及經濟學家組成的國際組織，其最近了一份名為《金融改革：金融穩定性框架》的報告。針對財務報告和公允價值，報告提出以下具體建議：公允價值會計原則和準則應予以重新評估，目的是制定更實際可行的指引，以應對流通性降低的金融工具和承受巨大壓力的市場；金融機構的業務目標(平衡信用與流動性風險)與投資者及債權人利益之間的角力應通過制定以原則為基礎的準則來予以排解，從而更適當地反映這些機構的商業模式；應加
強會計準則的靈活性，讓受監管機構能夠保留足夠的信貸損失準備金，以沖抵投資組合中的資產使用年限內的預期投資損失。
二、國際各方針對公允價值會計的最新動態
(一)FASB關于公允價值計量的最新動態一是FSPFAS157-3。2008年10月3日，美國FASB就《在不活躍市場下確定金融資產的公允價值》公開征集意見，并在10月10日正式FAS157-3。FAS157-3并未暫停公允價值的使用，但強調公允價值不能簡單依賴不活躍市場情況下的交易價格。公司需要更多地通過對價格下滑時間長短、跌幅以及市場流動性的判斷，以及借助內部估值模型和假定條件，來確定金融資產的公允價值。二是FSP FAS157-4。2009年4月9日，FASB了FAS 157-4：“在資產或負債的市場活動交易量和水平大幅降低的情況下決定其公允價值以及識別無序的交易市場”。FAS 157-4充分肯定了在FAS 157中公允價值的定義，即市場參與者在當前市場條件下通過有序的交易(不是清算價格，也不是廉價急售)出售資產所獲得的或轉讓負債的價值。FAS157-4主要說明如何衡量非活躍市場中金融工具的公允價值，其要求首先判斷該金融工具的交易量及活躍程度是否顯著下降，以確定市場是否活躍，然后在符合交易量顯著下降的前提下，判斷該金融工具在失序市場中應適用的“公允價值估值方法”(即無需依市場價格，得自行依估值模式估計公允價值)。
(二)IASB關于公允價值計量的最新動態一是修改金融工具重分類規定。2008年10月13日，IASB了《IAS39――融工具確認與計量》和《IFRS7――融工具披露》的修訂版，以便就金融資產的重分類建立一個與美國公認會計原則“同等應用平臺”。修訂后的IAS39允許近期改變持有目的――不再為交易目的持有、哪怕根本目的仍然是交易的金融資產從“以公允價值計量且其變動計人當期損益”類重分類。10月15日，歐盟委員會了第1004／2008號法規，正式批準在歐盟范圍內采納IASB于10月13日的重分類修改，從而使得歐盟的會計規則與美國及其他國家的現行規定保持一致，以確保歐盟銀行在競爭中不致處于劣勢。二是完善金融工具的披露要求。2009年3月5日，IASB了《增進金融工具的披露(對IFRS7的修訂)》。此次對IFRS7的修訂主要包括如下兩個方面：一方面是增強對公允價值計量的披露。主要是引入公允價值計量披露的“三級分層”，并要求主體就公允價值計量的相對可靠性增加披露內容。另一方面是增強對流動性風險的披露要求。增加的披露要求有助于信息使用者評估金融工具所產生的流動性風險的性質和程度，以及主體對這些風險的管理方式。IFRS7修訂后增加的披露要求將有助于增加此類信息的清晰度。同時IFRS7增加對金融工具流動性風險的披露也有助于信息使用者了解主體所面臨的風險及其管理風險的方式。三是公允價值計量專家工作組。針對公允價值計量，國際會計準則理事會響應金融穩定論壇在2008年3月底發出的呼吁，于2008年5月成立了公允價值計量專家工作組，并于10月份以理事會教育指南的名義了《IASB專家組報告：在不再活躍的市場中計量和披褥金融工具的公允價值》。報告是工作組對以估值模型計量公允價值時所需考慮的各類問題的全面總結。四是《公允價值計量》(征求意見稿)。2005年9月，IASB將公允價值計量作為一個獨立項目納入議程。2009年5月28日，IASB了對公允價值計量的征求意見稿。該征求意見稿強調重點為：公允價值的定義：與美國準則相似，公允價值被定義為有序交易中計量日出售資產或清償負債的價格；最有利市場的概念：公允價值是假定了交易實體能夠進入該資產或負債項目的最有利市場；最深與最佳程度的資產運用：假設資產將被出售給資產利用程度最深且最佳的市場參與者；交易首日盈虧：公允價值初始確認可能與交易價格不同，交易實體應當確認因此而導致的盈虧；估值技術：征求意見稿中提供了估值技術的指引，尤其是當市場不再活躍情況下的具體指引。確定公允價值應當在市場法、收入法和成本法之間保持一致，并選擇最適合環境且數據完備充分的估值技術；估值基礎信息的層次：與FASB極其相似的是，估值的基礎信息包括相同資產或負債的市場報價、直接或間接可觀察到的信息、以及無市場價且無法觀察到的信息等三個層次；信息披露：征求意見稿中要求就如何確定資產負債項目的公允價值增加多種披露，如“令財務報表使用者能夠知曉計量過程中的方法和基礎信息，對于采用第三層次基礎信息的公允價值計量項目，還應當披露該會計期間內這些計量對盈虧、權益的影響”。
三、金融危機中的公允價值反思
(一)公允價值會計不是罪魁禍首公允價值的運用缺失有可能增加金融機構收益及其資本的波動性，從宏觀經濟方面還可能會影響到金融機構經營行為，進而對金融穩定產生不利影響。但是，金融危機的爆發是許多因素疊加的結果，因此，不應將金融危機發生的主要原因歸咎于公允價值會計，更不應一概否認公允價值會計，即便停止采用公允價值會計，也不能解決金融危機本身的問題。通過放松會計計量的規則而創造的“利益”是一種幻覺，只能延遲問題的解決，放棄公允價值計量將會剝奪投資者在最需要關鍵財務信息的時候獲取這些信息的權利。將危機產生的根源歸咎于公允價值，在于錯誤地理解和運用了公允價值。公允價值適時反映資產負債價值的變化。
(二)公允價值會計并不完美提供決策有用信息是財務報告的目標，也是會計計量的目標。相比歷史成本，公允價值最大的優勢在于能夠根據當前的市場狀況對金融資產和金融負債的真實經濟價值進行計量，及時反映因市場風險產生的利得和損失以及因信用質量發生變動所產生的影響。尤其是將衍生工具納入表內核算并以公允價值計量，對風險的揭示更為全面，更容易評價銀行業通過衍生工具進行風險管理的有效性。但是公允價值并不完美，公允價值準則更是如此。這從公允價值進入GAAP之日起就飽受批評和質疑就可見一斑。在上個實際80年代美國儲蓄與貸款危機過后，公允價值呼聲漸響時，仍然有反對者認為公允價值會計是對歷史成本會計的極端背離，不僅缺乏可靠性，而且將導致金融機構收益產生巨大波動，促使金融機構決策短期化并對金融穩定性產生不利影響。而2000年5月，時任美國聯邦儲備委員會主席的Laurence Meyer在給FASB的一封信中就談到：當資產負債表中的大量項目采用公允價值計量時，那就意味著有意或無意的偏見將會產生。在這種情況下，報告公允價值將有可能導致管理部門的自我吹捧，其結果是企業只需通過對估價程序進行表面上看來很小的更改就可以實現對利潤和資本的操縱。在FASB的公允價值計量準則和IASB的相關準則征求意見稿中都在對公允價值進行定義時假設有序交易，即市場活動中所涉及相關資產或負債是經常性的或是正常流動的，但金融危機
中這一假設被極大地動搖了。投資者的過度恐慌和信貸極度萎縮破壞了有序性和資產、負債的流動性?，F行的公允價值會計準則并未很好的考慮流動性缺失時公允價值計量的影響問題，且未對第三級次的公允價值計量模型提供足夠的技術指引，也是金融危機中公允價值會計飽受批評的重要原因。
金融監管最新動態范文4
一、“國際金融”課程教學改革相關舉措
“國際金融”課程研究國際貨幣信用關系和資金融通規律［1］，具有綜合性和應用性的雙重特點。首先，該課程的教學內容既包含基本知識和基本理論的介紹(如外匯與匯率、國際收支理論、匯率決定理論等)，又包括實務知識和操作的介紹(如外匯交易、國際金融風險管理等)，還有相關政策的研究(如匯率政策、金融監管政策等)。需要運用到國際貿易學、金融學、西方經濟學、會計學等課程的相關知識。其次，國際金融課程的教學目的是通過課程學習使學生站在不同的角度從宏、微觀層面更透徹地認識經濟生活、理解國家經濟政策和金融體制改革，強調對與國際金融業務相關的經濟事務、涉外企業管理等工作所必備的國際金融理論與實務的理解和應用［2］。如面對金融危機和歐債危機的復雜局面，如何強化外匯風險管理、實現儲備資產的保值增值;針對人民幣的不斷升值而中國經常項目持續順差這一事實，如何調節國際收支并實現人民幣匯率的穩定等問題，都是國際金融理論在實踐中的應用［3］。隨著人民幣國際地位的提高和我國不斷融入世界經濟，這些知識對于學生專業素質的培養越發重要。近年來，我們在“國際金融”課堂教學中探索性地靈活采用了多種教學改革措施，強化人才培養模式的“國際化”特色，取得了較好的教學效果。
(一)教學內容國際化
首先，在金融全球化背景下，國際金融課程的教學內容體系應遵循國際標準。國外經院流派教材以克魯格曼的《國際經濟學理論與政策》(下冊)“國際金融”部分為代表，涵蓋匯率和開放經濟的宏觀經濟學、國際宏觀經濟政策兩部分內容，并在第六版中增加了發展中國家的情況、全球化的沖擊等新內容;商學院流派的教材則更側重微觀與實務，以布特勒的《國際金融學》為例，突出了國際金融市場與跨國公司財務管理等內容［4］。近兩年，美國次貸危機對貨幣金融危機理論、國際貨幣體系、國際金融市場等教學內容形成了沖擊，國外課堂教學有將此部分內容分量加重的趨勢。在參考經典教材的基礎上，我們對教學內容進行了優化，建立了國際金融“宏觀與政策”、“微觀與實務”、“創新與監管”三大內容模塊。通過對課程內容進行設計，我們做到了教學內容新穎，信息量大;及時把教改教研成果或學科最新發展成果引入教學。其次，大幅增加對人民幣匯率、人民幣區域化和國際化以及中國與東盟國家貨幣合作等內容的討論。隨著中國在世界經濟地位的不斷提升，金融本土化和區域化研究趨勢明顯。以人民幣匯率為例，人民幣匯率問題不僅是本土化問題，也是全球關注的國際金融熱點問題。因此人民幣匯率問題及區域金融合作應成為國際金融課程重點探討的內容，這同時也有利于學生加深對中國－東盟經貿關系相關焦點問題的理解和認識。最后，課程內容有意識地突出“面向東盟”的特點。廣西是中國與東盟經貿文化聯系的橋頭堡，高校具有研究和探討東盟相關問題的區位優勢。除了在教學內容上大量引入東盟國家相關案例以外，還利用學生來源國際化的特點，讓金融專業的留學生以課堂報告的方式制作課件介紹越南、泰國等國家的金融體系情況。
(二)教學手段多元化
第一，重視案例教學與課堂討論。案例教學法是當今世界各高校商科專業最流行且有效的一種教學方法，其優點是教師引導學生從各類典型案例中去發現、分析并解決問題，讓學生獲得判斷、決策的機會，提高分析和創新能力。由于接觸新知識的角度從傳統的“演繹”變成了“歸納”，學習難度下降不少，通過感性認識到理性認識的認知軌跡也更符合人類的本性?！皣H金融”所涉及的理論知識，學生平時不容易有機會接觸到，理解難度大。如果能夠加大案例教學的比例，將具體的知識點和世界金融領域的熱點問題和實際案例結合起來，在案例的基礎上進行核心內容的教學，讓學生對案例的認識從“看熱鬧”轉向“看門道”。例如在講解“衍生金融工具”時，可加入美國次貸危機、亞洲金融危機等歷次金融風暴的實際案例，引起學生的強烈關注，由此激發學生積極主動地思考和探求;在講授匯率變化的影響時，可結合日本簽訂“廣場協議”的教訓，討論人民幣升值對我國的可能影響;又如在外匯風險管理和國際貿易融資部分，可加入華為、中興等明星企業的真實案例，使學生通過閱讀資料模擬運用理論知識解決實際問題，同時也有益于活躍課堂氣氛。第二，重視多媒體技術與網絡資源的運用。多媒體課件以動感式的頁面展示教學內容，學生的感受直觀，既能豐富課程內容，又能活躍課堂氣氛，拓展學生的思路。通過播放一些貼近重大國際金融事件的視頻、音頻文件，可拉近課堂與現實的距離，深受學生歡迎。同時，現代信息技術的發展特別是國際互聯網為教師教學提供了一個新的平臺［5］，有助于教師及時更新教學內容和添加最新的統計資料、案例等信息，使學生能學到最新的知識。通過建立國際金融課程網站，讓學生實現網絡自助學習，在線查閱課程大綱、教案、多媒體課件、習題等。通過開設教學互動平臺，方便學生隨時與教師進行溝通，形成完整的互動知識體系。答疑問題和教師的回答和分析都被記錄下來，日積月累，可以形成獨立的教學知識庫，對課堂教學起到非常重要的輔助和補充作用［6］。第三，優化實訓環節，實現情景化教學。為配合國際金融的理論學習，在金融綜合實驗中設立了外匯交易等實訓模塊，通過在實驗室里對各種真實金融交易環境進行仿真模擬，制造出身臨其境進行實際買賣的氛圍，有益于增加學生對證券、外匯等市場運行機理和具體金融產品交易的感性認識。通過模擬學習，有效縮短理論與現實的距離，有助于學生更好地掌握理論知識并熟悉業務流程，使其在走向工作崗位時能夠更快適應環境。第四，建設國際化的實踐基地。培養國際化的專門人才，要廣泛利用國際國內兩種資源，營造有利于國際化的人才成長環境。在利用國外資源方面，我們千方百計創造條件，根據學生的經濟承受能力采取互換、交流、實習等多種形式，讓學生走出國門，接受國外多元文化的教育，擴展視野，充分享受國際教育資源。在利用國內資源方面，與銀行、證券等行業的企業、機構密切聯系，共建校外實踐教學基地。特別是利用廣西得天獨厚的區位優勢，將學生派往南洋銀行、淡馬錫銀行等東盟國家在華金融機構進行參觀和實習，收到良好效果。
(三)教學語言雙語化
雙語教學是培養國際化人才的內在要求。在教育部2001年8月印發的《關于加強高等學校本科教學工作提高教學質量的若干意見》中就曾明確提出:“為適應經濟全球化和科技革命的挑戰，本科教育要創造條件使用英語等外語進行公共課和專業課教學。對高新技術領域的生物技術、信息技術等專業，以及為適應中國加入WTO后需要的金融、法律等專業，更要先行一步，力爭三年內，外語教學課程達到所開課程的5%～10%?！彪p語教學作為培養高素質國際化人才的重要理念，業已被國內多所知名高校采用，并取得了良好的效果［7］。通過雙語教學，學生能夠熟悉掌握國際金融涉及的眾多專業術語，初步具備用英語進行理論表達的能力，能通過電視、網絡等媒體獲取世界金融領域的最新動態，也將為今后從事國際貿易、國際金融工作奠定一定的英語基礎。由于東盟國家廣泛采用英語作為官方語言或第二語言，在面向東盟的金融國際化人才培養模式創新研究中，教學語言的雙語化改革一直受到格外的重視。根據老師和學生的實際情況，我們采取了雙語教學的兩種嘗試。如果任課教師具有海外留學或訪學經歷，英語口語水平較高，同時學生也有較好的英語閱讀能力，那么安排采用國際金融原版教材進行授課。如果沒有上述條件，則要求老師盡可能地在教學中多使用英語詞匯。特別是國際金融的有關概念，都應將其英文名稱標注在中文名稱的后面。在講解有關匯票、本票、支票、信用證等內容時，要對照全英文的票據樣本分析它們的構成要素和基本特點［8］。
二、今后繼續深化教學改革的努力方向
中國－東盟自由貿易區框架下的金融國際化人才培養目標定位決定了課程設計和教學方案實施必須以培養學生能力為中心，堅持面向東盟的國際化方針，堅持理論與實踐相結合，知識與能力并重的原則。雖然取得了不少成績，但在教材建設和師資隊伍建設方面還有較大的改進空間，這些不足也成為今后教學改革的努力方向。
(一)金融學專業教材建設要突出面向東盟的特點教材是進行教學的知識載體和基本工具，與教學質量的提高具有直接關系。隨著全球化步伐的加快，世界各國和地區金融創新層出不窮，國際金融及其相關領域也不斷出現新的問題以及新的解決方案。之前的國際金融理論在持續深化、發展的基礎上不斷培育出新的金融理論。例如匯率決定論、國際金融監管理論、各國金融政策協調理論等，均在最近20年間取得了非凡成就。為方便學生系統認識這些新問題并接收新的成果，需要對現有金融教材及時進行更新。在中國－東盟框架下，國際金融熱點不斷涌現，例如1998年的東南亞金融危機、2009年的越南金融危機、中國與東盟貨幣合作以及人民幣區域化問題等。近兩年，中國與東盟國家在“”上的博弈加劇了該地區區域經濟合作的復雜局面，成為理論和應用研究的新熱點。在此背景下，發揮廣西東盟研究優勢，推出面向東盟的金融學專業系列教材，成為金融國際化人才培養模式改革的重要組成部分。系列教材的出版，除了成為學生學習和了解國際金融前沿問題的重要保障，也構成廣西加強面向東盟特色和擴大經濟金融學科影響力的重要途徑。在完善教材建設的同時，還應鼓勵進行雙語教學精品課的嘗試，充分發揮雙語課程對人才培養的突出作用。
(二)深入開展師資隊伍建設的國際合作，拓寬交流平臺教師隊伍國際化是金融人才培養模式國際化的重要組成部分。由于課程模式從“以知識導向”的學科體系課程，向“職業能力導向”和“工作過程導向”發展，對教師的綜合能力有了更高的要求。教師既要具備經濟學、金融學的扎實專業理論功底，又要具有較高的專業外語水平，還要具有高級商務管理的豐富實戰經驗。傳統型的理論教師和實習指導教師已經不能滿足人才培養的新形勢和新要求，迫切需要建設由“雙師型教師”和“一體化教師”組成的新型師資隊伍。具體可結合實際從以下幾方面建立激勵措施:
1．創造機會并提供條件選派骨干教師到國外進修學習，加強對專業課教師的繼續教育和培訓，強調教師對先進教學手段的應用能力以及對本領域前沿知識的獲取。依托現有與東盟國家知名大學的聯系，嘗試建立教師之間三個月到半年時間的定期互派制度。
金融監管最新動態范文5
論文摘要：文章在回顧商業銀行中間業務歷史發展的基礎上，結合現代商業銀行中間業務的發展特點，深入分析我國商業銀行中間業務的發展現狀、機遇、困難、矛盾和問題，研究和探討了我國商業銀行中間業務的發展模式和發展策略，努力探索適合我國商業銀行中間業務發展的、科學有效的管理體制、管理方式和管理手段。
伴隨著20世紀七八十年代以后全球金融一體化和自由化發展浪潮，各國商業銀行的業務經營在整體上呈現出綜合化和全能化的顯著特征，其中品種繁多的中間業務的迅速發展與傳統的資產負債業務相比，風險小、空間大、收益高，已成為世界發達國家銀行收入和利潤的主要來源。中間業務是指不構成商業銀行表內資產和表內負債，能夠形成銀行非利息收入的業務，包括結算、匯兌、用卡、信息咨詢、租賃、代保管、房地產金融服務、擔保、承兌、信用證等。未來商業銀行之間的競爭將逐漸由以存貸款業務為特征的傳統業務領域轉向以中間業務為特征的現代業務領域。發展中間業務，是商業銀行自身持續經營和發展的必然選擇。
一、現代銀行中間業務的發展特點
中間業務收入是現代商業銀行經營利潤的主要來源，據有關資料記載，國外商業銀行的中間業務收入份額已達到其利潤總額的以上。這充分說明，發展中間業務在現代商業銀行的整體經營管理中占有舉足輕重的地位。而在我國國有商業銀行中，中間業務發展起步不久，但是目前已經越來越受到各家銀行的高度關注。從近幾年利潤增長的趨勢上看，銀行利潤來源已經從原來以“存貸利差”為主的方式，更加趨向多元化、提供有償服務、收取業務費用的中間業務方式。
二、我國商業銀行中間業務的發展現狀、機遇和問題
（一）我國商業銀行中間業務的發展現狀
西方發達資本主義國家的主要商業銀行中，中間業務品種已達2萬種，收入占總收入的40%以上。而我國商業銀行中間業務起步晚，發展慢，品種少，收入比率很少有超過20%的。
2000年后隨著我國金融體制改革的不斷深化和經濟高速發展對金融產品需求的拉動，商業銀行正逐漸轉變經營理念，將中間業務發展作為實現金融工具創新和新的利潤增長點，加快新業務品種的開發與推廣，延伸服務領域，逐步向指導化服務階段發展，以監管防范，尋求新的利益增長點為核心，以高收益、高附加值的中間業務成為新的業務推廣重點。在開展結算、匯兌、等中間業務的基礎上，陸續推出了諸如信用卡、信息咨詢、租賃、代保管、房地產金融服務、擔保、承兌、信用證等一系列新興中間業務，形成了較為完備的中間業務品種體系。各行對中間業務的認識逐步由輔業務的間接效益向主營業務直接效益轉變，收費意識明顯增強。
（二）我國商業銀行中間業務的發展機遇
隨著社會對金融服務需求的不斷增長以及我國商業銀行中間業務的發展加快，近年來國有商業銀行中間業務也迎來了新一輪的發展契機，推動中間業務健康高速發展。中間業務涉及國際國內金融財會、法律等各個領域，大力創新和發展中間業務，必將推動銀行內部的改革步伐，推出一大批熟悉國際金融市場業務、善于開拓國際市場的高層次人才，提高金融服務的現代化水平，加快國有商業銀行與國際接軌的步伐。
另外，在個人金融服務方面，向居民提供消費信貸、代客理財等高層次服務也在不斷擴大，以滿足社會各界對金融業務的不斷需求。中間業務的迅猛發展，要求國有銀行的經營理念、服務方式和機構設置都要做相應調整，必然推動金融改革不斷向縱深發展。
（三）我國商業銀行中間業務的發展問題
1．對發展中間業務存在認識偏差。受體制、觀念、思維方式和實踐經驗的制約，我國商業銀行均以存貸款業務為主營業務，對國際銀行業中間業務快速發展的趨勢認識不足；對利率市場化步伐加快和金融市場全面開放后面臨的生存和發展的壓力認識不足；對中間業務的手續費收入可以大大提高商業銀行利潤總水平沒有給予高度重視，影響中間業務的發展。
2．中間業務規模小，技術含量不高，結構不合理。近年來，盡管我國商業銀行開辦的中間業務已達260余種，但實際運用的品種很少且層次低、功能不完善，主要集中在收付結算和業務等勞動密集型品種方面，高附加值品種在我國銀行業中尚處于起步階段。而西方國家商業銀行推行的中間業務范圍廣泛、種類繁多，涵蓋、結算、擔保、融資、咨詢和金融衍生等眾多領域。
3．中間業務創新能力不夠，缺乏專業人才。中間業務是知識密集型業務，涉及領域廣、知識面寬，具有集人才、技術、機構、網絡、信息、資金和信譽于一體的特征，是金融領域的高技術產業。相關的高素質人才的匱乏，已成為制約我國銀行業開展高技術含量中間業務品種的“瓶頸”。中間業務的發展需要熟悉銀行業務及計算機、法律、國際金融、投資、證券、保險等專業知識的復合型人才。與西方商業銀行相比，我國商業銀行在這方面的人才培養和儲備嚴重不足，缺乏一支具有理論知識和操作技能相結合的復合型專業人才隊伍。
三、我國商業銀行中間業務的發展模式和發展策略
（一）加快金融體制改革，完善業務發展的外部環境
要發展我國商業銀行中間業務，首先要摒棄中間業務是附屬業務的經營理念。加快金融體制改革的深化和完善，為推動中間業務的拓展創造各種必需的條件。其次我國金融業應該早日實行混業經營，混業經營是世界金融業的趨勢，只有混業經營才能更好的使銀行進行中間業務創新。同時，應該發揮銀行協會等中介組織的作用，使商業銀行發展中間業務能夠信息對稱，能達成一個最優均衡。此外，要完善法律環境，健全法律體系，以法律來規范商業銀行的經營行為，培養強有力的宏觀金融調控能力并建立有效的金融監控。
（二）加快商業銀行制度創新，建立有效的獎懲激勵機制
建立健全組織結構，完善管理體制，加強制度建設，完善中間業務考核指標，建立科學的考評體系和激勵機制。應該借鑒西方現代商業銀行的管理辦法，按照“產權明晰、權責明確、政企分開、管理科學”的現代企業制度要求進行改革，在發展中間業務中進行制度創新，建立基于收益的績效考評體系和配套的激勵機制。[
（三）完善對中間業務的金融監管，制定與國際接軌的管理制度與操作規范
監管部門應出臺中間業務監管原則，為我國商業銀行開展中間業務制定業務規范，加強對商業銀行中間業務的分類管理，制定和完善相關的管理法規，構建一個公平競爭的經營環境，加強金融監管、杜絕違規行為的發生，使商業銀行中間業務始終處于規范、有序、良好的市場競爭狀態。應借鑒國外對商業銀行中間業務的監管標準、監管手段、風險測量指標體系等，提高對中間業務的監管水平。由于中間業務不同品種的風險差異很大，監管部門應據此對中間業務實行分類監管，對商業銀行不動用自身的資金，以中間人的身份為客戶提供收付服務并收取手續費的業務全面放開，由商業銀行自主經營和管理，對擔保、承諾以及金融衍生工具類的中間業務，因其可能形成客戶對銀行的負債，風險較大，監管部門應強化監管，要求商業銀行將其納入授信管理范圍加強風險管理。因此，制定與國際慣例相適應的政策、法規就顯得尤為迫切和重要。
加大中間業務品種的創新，堅持以滿足基本客戶的需求為導向，以增加新品種為切入點，不斷推出中間業務的新品種；吸收和引進國外商業銀行已經開辦的具有推廣價值和市場前景的業務品種，加以改造，為我所用。
（四）強化管理，注重人力資源開發戰略
中間業務需要既懂理論又有實踐經驗的高素質、多類型、具有開拓敬業精神的高層次、復合型人才。一方面要大力引進一批具備金融、法律、財會稅收、企業管理、計算機等專業知識的人才；另一方面要建立員工長效培訓機制，為員工提供再學習的機會，使其能了解中間業務的最新動態并參與業務創新；建立起符合現代商業銀行要求的人事激勵約束機制，能充分挖掘員工的潛力。
（五）完善服務，培育中間業務市場
隨著金融市場的全面開放，我國商業銀行面臨服務優質、管理先進的外資銀行的競爭。為此，一要強化全員的服務意識，利用高質量的服務，保持和擴大經營網點多、市場份額大優勢；二要實行“一站式”服務，簡化操作程序，推進套裝交易，提高辦事效率，降低成本；三要推行人性化管理，加強與客戶的交流與溝通，及時了解客戶需求，為新產品的研發提供信息保障；四要加大宣傳力度，提高公眾和企業的金融意識，逐步營造適宜中間業務開展的環境。
（六）加大科技投入
中間業務涉及面廣，種類多，新的業務不斷推陳出新。國有銀行要在已有成功經驗的基礎上，認真學習和吸收外資銀行的經驗和成果，不斷加大科技投入，提高服務意識，力爭以先進的科技手段，多樣化的特色服務，不斷加快中間業務的發展步伐。要加快金融電子化步伐，建立全國信息共享的通訊網絡，形成較完備的信息系統，在銀行傳統的中間業務結算業務上進一步提高結算工具和結算手段的開發設計能力，完善網上銀行、電話銀行、自助銀行的功能，從而更好地改進電子銀行系統和以電子計算機網絡運行為支撐的支付清算系統。投入一定的資金完善開辦中間業務所需的硬件設施，組織研發隊伍不斷開發新的軟件系統以適應新業務發展的需要，還要大力培養高科技人才。
四、結語
商業銀行的中間業務利在長遠，隨著我國金融體制改革步伐的加快，在國際經濟一體化的進程中，金融領域的競爭日趨激烈，打造成熟健康的中間業務，研究探討和逐漸規范中間業務的發展，對提高商業銀行的競爭力和自身發展都具有重要意義。面對跨國銀行的挑戰，我國商業銀行要以傳統業務為基礎，以中間業務為先導，不斷調整經營理念，堅持傳統業務和創新業務相互促進、利潤和市場份額兼顧的市場策略，尋找適合我國商業銀行中間業務發展的、科學有效的管理體制、管理方式和管理手段，最終在行業內形成一種良好的中間業務經營氛圍，實現可持續發展目標。
參考文獻
[1]李少鵬．商業銀行中間業務現狀透視[J]．經濟論壇，2006，（7）．
[2]徐通剛．淺析我國銀行中間業務的缺陷及拓展渠道[J]．經濟師，2004，（5）．
[3]彭建剛．商業銀行管理學[M]．北京:中國金融出版社，2004．
金融監管最新動態范文6
教育部文科重點研究基地廈門大學會計發展研究中心主任、中國會計學會教育分會(原中國會計教授分會)會長、國家社科基金項目評委、教育部中外合作辦學項目評審專家、財政部會計準則委員會會計準則咨詢專家、中國會計學會學術委員及理事、中國第一位會計學女博士和第一位會計學女博士生導師、教育部跨世紀人才培養計劃入選者、美國富布萊特學者、全國會計碩士專業學位(MPA CC)論證發起人、國內外若干學術期刊編委、全國先進女職工。
導言
資產評估因資產出售和置換、產權交易、企業改制、公司上市、對外投資和企業并購等需要而產生和發展。資產評估業務主要涉及單項資產評估、類別資產評估和企業整體價值評估。資產評估因資產交易的復雜程度不同，在技術上的繁復程度也不盡相同。
資產評估可以發生在企業發展的任何階段，可以基于各種背景和動機，可以導致參與有關交易的主體之間的不同博弈結果，因而在宏觀和微觀層面上都具有重要影響。
一、資產評估及其范圍
資產評估(asset valuation)，原指對資產價值做出的估計。資產評估業務，為市場上資產買賣雙方當事人議定資產價格提供參考。因此，資產評估的結果形成了資產交易定價的基礎。目前，資產評估業務范圍廣泛，包括資產出售和置換、出租、抵押、保險、企業改制、公司上市、中外合資與合作、產權交易、對外投資和企業并購、破產清算、證券市場、金融監管、房地產市場、珠寶市場、財產征稅、司法鑒證等諸多方面。
資產評估作為中介職業逐步發展。資產評估的方法和技術水平隨著市場的發展和交易的復雜化而不斷提高并規范化，由此形成了資產評估這一中介職業。資產評估職業在資產交換、產權交易的過程中不斷發展，逐漸建立了評估業務準則、評估職業道德準則和行業準入標準，并且這些標準在國際范圍內逐漸趨同。
近年來，國際上對資產的認識逐漸深化。美國財務會計準則委員會1980年12月第3號財務會計概念公告(SFAC No．3)(《企業財務報表的要素》之后，會計理論和實務界不再拘泥于傳統的資產概念，而是把資產視為“某一特定主體由于過去的交易或事項所獲得或控制的可預期的未來經濟利益”。在資源觀下，負債便可以被理解為負資產，而產權則可以從凈資產的角度來審視。
隨著資產定義的發展，資產評估的對象也在不斷擴展。早期，人們對資產的概念局限于具體的現金、銀行存款、債權和機械設備以及房屋場地設施等具有明確金額或實務形態的資產。這些傳統意義上的資產的評估工作相對簡單，評估結果也易于取得共識。但是，隨著交易方式和范圍的拓展，特別是產權交易和企業并購的頻繁發生，客觀上迫切需要對類別資產、產權甚至整個企業的價值進行評估。同時，無形資產在企業并購中的重要性又使資產評估的理論和實務進一步發展，由此形成了一系列針對無形資產的評估方法和技術。金融工具的廣泛應用，促進了資產評估業務中公允價值的廣泛應用。企業并購業務和證券市場的發展，使資產評估業務擴展至企業的定價，即從企業凈資產市場價值的角度來考察整個企業的價值。
二、資產評估的發展概況
1．資產評估在國內的發展
在我國，資產評估是隨著我國經濟體制改革的逐步深入而產生并逐步發展的一種中介服務，是在國有企業經營機制轉換的過程中逐漸摸索而形成的有關資產價值認定的一系列技術方法。隨著我國經濟體制改革的深入，企業產權市場逐漸形成并且在經濟生活中發揮著越來越重要的作用，資產評估的地位和作用也隨之提高。在最近十余年來企業集團化的過程中，企業并購活動日益頻繁，一些并購事項甚至走出國門，資產評估由此成為企業產權交易定價特別是國有資產、產權、甚至企業整體轉讓定價的一種基礎性工作。
2．資產評估在國外的發展
在國外，資產評估已經從單項資產的價值評估逐步發展到對資產和負債、類別資產、企業整體價值評估的階段。資本市場對上市公司的定價功能，在很大程度上依靠相關方面客觀、審慎的價值評估。因此，資產評估的適用范圍早已超越了其字面涵義，而是逐步發展到國際評估應用指南涉及的范圍極為廣泛的價值評估階段。由此，在資產評估領域，更為廣泛應用的術語是價值評估(valuation)。
即使在發達國家，由于交易對象存在某些特殊性以及交易機制不可避免地存在一定局限，加之市場供求力量的作用，某些資產或企業產權交易的市場價格發現機制失靈狀況時有發生，因而也需要專業人士根據相關的職業準則、專業知識和經驗為參與交易的主體提供的價值評估意見作為交易雙方決策的參考。因此，在西方發達國家，資產評估同樣作為價格發現機制的補充為市場定價提供參考，而且隨著市場機制的完善而日益完善。
隨著20世紀90年代世界第五次并購浪潮的發展，企業并購達到了空前的規模。近年來，外國直接投資(FDI)形式主要采取跨國并購方式，1999年全球跨國并購金額已經超過當年全球外商直接投資總額的80％。隨著新一輪跨國并購浪潮的到來，企業并購涉及的價值評估的重要性進一步凸顯，并構成西方國家資產評估的主要方面。
三、資產評估準則的發展
1．中國資產評估準則的發展
資產評估主觀性強、涉及面廣、對經濟和市場的影響深刻。為了適應資產評估事業發展的需要，提高資產評估工作的水平和效率，保證評估結果的客觀、準確、合理，規范資產評估操作，各國乃至國際資產評估職業組織紛紛建立了行業準入制度和職業標準。其中，目前最有影響的職業標準就是國際資產評估委員會的《國際資產評估準則》。
我國的資產評估規范是伴隨產權交易逐漸發展起來的，經歷了從政令到借鑒國際慣例的職業發展的過程。1991年11月16日國務院第91號令《國有資產評估管理辦法》，1995年3月15日國有資產管理部門國資辦發[1995]27號《關于資產評估立項、確認工作的若干規范意見的通知》，1995年4月12日國資評協發[1995]3號《關于印發資產評估執業人員自律守則的通知》，1996年5月7日中國資產評估協會了《資產評估操作規范意見(試行)》。為了提高《資產評估操作規范意見(試行)》的權威性，國家國有資產管理局當天轉發了這份規定，要求各省、自治區、直轄市和計劃單列市國有資產管理局(辦公室)及時轉發資產評估機構，并在審核確認評估報告以及檢查監督評估工作中貫徹執行。2004年2月25日財政部了《資產評估準則――基本準則》和《資產評估職業道德準則――基本準則》兩個基本準則，對評估操
作行為和評估報告行為提出了最基本的要求，目的在于建立評估師規范執業的基礎，維護社會公共利益，保護資產評估相關利益方的合法權益。兩個準則的，規范了評估師執業技術和執業行為，標志著中國資產評估準則體系的初步建立。兩個基本準則借鑒和保留了中國原有的理論與行業實踐的內容，同時參考了國際評估準則和其他國家成功制定資產評估標準的有益經驗。為適應中國市場經濟穩定發展的需要，在2～5年內與國際評估實踐相接軌，財政部還將陸續制定包括相關基本準則、具體準則、評估指南和指導意見在內的一套完整的資產評估準則體系。
2．國際資產評估準則的發展
國際評估準則的制定工作在近幾年取得了巨大成果。國際評估準則委員會(International Valuation Stan―dards Committee，IVSC)前任主席約翰埃認為，隨著評估行業普遍在資產計量工作中扮演越來越重要的角色，國際評估準則仍需要進一步發展。評估是為資產計價提供服務的技術?？煽康挠媰r需要三個基石：準確性、一貫性和透明性。這三個方面在評估業主自有資產、投資資產和涉及資本市場以及貸款保全的資產時是必不可少的。與會計準則的情形十分相似，評估準則作為“良好實務”的準繩也應當相對穩定，而評估方法則較靈活，應隨著業務需要、客戶需求以及來自其他領域的分析性技術而改變。準則是來自個人良知、國家行業協會或法律的尺度，涵蓋行為、道德和專業勝任能力等內容，如：評估基本事項、評估目的、完成任務的能力證明、評估師的責任、職業謹慎程度和所需的調查范圍、接受任務時所需的披露程度、在報告正文中的聲明、限制條件和所做假設的合理性以及對評估過程和推理過程的詳細介紹。
國際評估準則委員會(IVSC)是20世紀80年代以來在世界各國資產評估專業團體推動下逐步發展起來的重要國際性評估專業組織，其主要宗旨是：為公共利益制定和用于財務報告的資產評估準則和指南，以滿足財務報告、國際資本市場和國際經濟領域的需要；滿足發展中國家和新興工業化國家對制定本國資產評估準則的需要，促使國際評估準則和指南在世界范圍內得到認可和遵守；在世界各國之間統一資產評估準則，披露地方或地區性評估準則與《國際評估準則》(International ValuationStandards，IVS)之間的區別，致力于促進地方或地區性準則規定與IVS之間的協調和統一；促使IVS在國際會計準則及其他相關報告準則中得到認可，促使其他專業領域理解專業評估和評估師的作用，并教育評估師了解相關專業領域的要求。國際評估準則委員會也與諸如國際會計準則理事會(IASB)、國際會計師聯合會(IFAc)、證券委員會國際組織(IOSCO)一些準則制定機構保持緊密聯系。目前，IVSC在國際評估界發揮著主導作用，其制定和努力推廣的IVS是最具影響力的國際性評估專業準則。
國際評估準則委員會自1985年起《國際評估準則》?！秶H評估準則》根據評估業務發展的需要適時修訂和發展。2005年2月10日，國際評估準則委員會(IVSC)了《國際評估準則2005》，這是《國際審計準則》的第七個版本?！秶H評估準則2005》(IVS 2005)的具體內容包括：《一般評估概念和原則》(GeneralValuation Concepts and Principles)；《執行守則》(Code of Conduct)；3份準則；2份國際評估應用指南；14份國際評估指導意見和1份信息文告。其中，《國際評估準則》包括：1號準則《評估的市場價值基礎》；2號準則《非市場價值評估基礎》；3號準則《評估報告》?！秶H評估應用指南》包括：1號國際評估應用指南《財務報告的評估》；2號國際評估應用指南《貸款目的的評估》?！秶H評估指導意見》包括：1號國際評估指導意見《不動產評估》；2號國際評估指導意見《租賃權益的評估》；3號國際評估指導意見《廠場／設備評估(審查中)》；4號國際評估指導意見《無形資產評估》；5號國際評估指導意見《私人財產評估》；6號國際評估指導意見《營業評估》；7號國際評估指導意見《危險和有毒物質評估的考量》；8號國際評估指導意見《財務報告的成本方法》；9號國際評估指導意見《折現現金流量分析》；10號國際評估指導意見《農業財產評估》；11號國際評估指導意見《評估復合》；12號國際評估指導意見《專門化貿易財產評估》；13號國際評估指導意見《財產稅大宗評估》；14號國際評估指導意見《采掘業財產評估》。信息文告只有1份，即《新興市場的評估》。
國際評估準則委員會定期《業務通訊――全球評估問題》(New Sletter：G10bal ValuationIssues)。2001年6月號《業務通訊――全球評估問題》用5頁的篇幅，專門報道IASB及其動態。2002年1月號《業務通訊――全球評估問題》又用5頁的篇幅介紹國際財務報告準則的評估國際評估應用指南及其最新動態和討論公允價值會計對評估實務的影響。2002年3月《國際評估準則委員會通報》(IVSC Alert)討論歐洲會計準則從國家準則向國際準則轉換中的評估問題。2002年8月號《業務通訊――全球評估問題》用6頁的篇幅提供了國際財務報告準則的評估國際評估應用指南問題的最新動態，并討論了公共部門會計的評估問題。2003年2月號《業務通訊――全球評估問題》用7頁的篇幅提供了國際財務報告準則的評估國際評估應用指南問題的最新動態，并討論了公共部門會計的評估問題。2003年9月號《業務通訊――全球評估問題》用7頁的篇幅提供了國際財務報告準則的評估國際評估應用指南問題的最新動態，并討論了投資業績準則。
3．評估準則的國際協調
因資本市場的跨國發展，國際評估準則委員會于2000年啟動《國際評估準則》新一輪的制定工作。為了在發達國家和發展中國家加強全球的評估實力，使《國際評估準則》具有廣泛的可獲性，國際評估準則委員會決定在2003年及以后，以經濟的價格提供紙質版本和免費提供電子版本的《國際評估準則》(IVSC，2002)?！秶H評估準則》第六版于2003年首次免費向公眾提供，使《國際評估準則》在全球市場發揮效率功能中扮演重要角色，促進《國際評估準則》的全球認可，并且推進全球職業評估師實務的統一。
國際評估準則委員會的國際評估準則在國際上正在獲得越來越廣泛的認可，無保留采用《國際評估準則》或與《國際評估準則》趨同正在加快步伐。南非評估師協會已經將《國際評估準則2003》作為國家準則。斯洛文
尼亞評估師協會再次翻譯《國際評估準則》(2003)作為其國家準則。斯洛伐克和格魯吉亞也做出了類似要求。澳大利亞和新西蘭也將《國際評估準則20039中的關鍵準則及其國際評估應用指南指南作為國家準則納入其《職業實務手冊2003》。2003年5月3日加拿大評估協會(AppraisalInstitute of Canada)、評估協會(Appraisal Institute)、美國評估師協會(American Society ofAppraisers)、美國農場經理與農業評估師協會(American Society of FarmManagers and Rural Appraisers)作為北美4個主要評估機構簽署r一項諒解備忘錄(Memorandum ofUnderstanding)鼓勵建立一個影響評估與評估咨詢職業發展的積極環境。這一備忘錄下的第一個批協議項目是這些機構將：(1)承認和支持國際評估準則委員會的評估準則；(2)承認和支持評估基金會(Appraisal Foundation)在國家準則和IVSC國際評估準則方面的努力；(3)承認和支持世界評估組織協會(World Association of ValuationOrganizations)的目標。新興市場化國家，包括我國以及俄羅斯、南韓、馬來西亞、羅馬尼亞等許多國家則相繼以國際評估準則為基礎發展本國的評估準則。
對《國際評估準則》的需求和日益廣泛的接受，在很大程度上受益于其他國際準則的發展，特別上國際財務報告準則的發展，同時《國際評估準則》也對國際財務報告準則的順利轉換提供支持。因此，國際評估準則委員會密切關注國際財務報告準則關于資產評估的要求及其變化，這些可以影響遵循國家準則的現行評估實務。值得注意的是，國際會計準則中關于財產、廠場設備和投資財產的估價要求與評估準則是一致的。
歐盟通過立法程序，規定歐盟上市公司2005年及其后的合并財務報表按照國際財務報告準則編制。為了配合歐盟及其他一些國家采用國際財務報告準則的需要，國際評估準則委員會修訂了相應的固定資產評估準則。正如國際評估準則委員會前任主席約翰?埃居(JohnEdge Frics)解釋所說：“當我們獲知國際會計準則委員會按照其規劃在2005年之前對涉及不動產和其他固定資產的會計準則作出一系列重大改動時，我們的反應時間只有不到12個月。因此，我們在僅有的幾個月里忙于與世界各地的評估機構、監管者、會計師和評估服務使用者進行協商，對國際評估準則作出必要修訂?！?/p>
2004年，國際會計準則理事會(IASB)對涉及不動產和其他固定資產的國際財務報告準則進行了一系列重大修訂，作為其改進項目的一部分。受修訂的國際財務報告準則影響最大的兩份評估準則是第1號國際評估國際評估應用指南《財務報告評估》和第8號國際評估指導意見《財務報告的成本法》。國際會計準則理事會對國際財務報告準則16、17和40修訂后，雖然去除了原有的不合理內容，但在不同目的下固定資產公允價值計量所涉及的基本假設方面仍有待明確。為此，國際會計準則理事會和美國財務會計準則委員會目前正在制定相應的公允價值計量準則項目。對此，埃居先生說：“國際評估準則委員會歡迎這些措施，并愿意在以下方面向這些會計準則委員會提供幫助：確定特定情況下影響公允價值的實務問題，明確實現會計目標所需要作出的假設?！眹H評估準則委員會的這些工作很可能導致將來對國際財務報告準則和國際評估準則作出進一步修訂。
