采購資金管理范例

【摘要】本文基于供應鏈首先分析了傳統單一企業視角的營運資金管理策略，闡述了其在當代市場環境中存在的一系統不足之處，指出加強供應鏈管理對于營運資金管理的必要性。隨后又依據采購、生產、銷售的業務流程，提出了基于供應鏈的營運資金管理的四點策略，包括優化上游企業的資金流出和下游客戶的資金流入，降低庫存減少資金占用，以及加強信息化建設保證供應鏈管理的實施。

【關鍵詞】營運資金管理；供應鏈；供應鏈管理；業務流程

隨著市場競爭的加劇，經濟的快速發展，消費需求的日益多樣化，企業需尋求更好的外部資源來滿足降低成本、提高質量和高效服務客戶的需求。供應鏈管理有效整合了企業及其上下游企業的資源，增強了整個供應鏈的競爭力，企業之間的競爭已經轉化為供應鏈之間的競爭。營運資金流轉于供應鏈上企業采購、生產和銷售各環節，因此加強供應鏈管理能夠有效提高營運資金管理績效。

一、單一企業視角的營運資金管理

當把企業作為單個個體來研究時，企業為了縮短現金流量周期，降低資本成本，在供應商方面，企業會延長應付款的支付期限，以減緩現金的流出；在客戶方面，會緊縮信用政策，以加速現金的流入。即企業通常會以上下游企業和客戶的資金費用為代價，來改善營運資金的管理，降低資本成本。一方面，企業希望與供應商建立長期關系，但另一方面，這些供應商往往被視為廉價的現金來源。然而當面對預期之外的不穩定需求和延長的付款期限時，供應商通常采取提高單價或長期降低質量和服務水平的應對措施。供應商可能由于營運資金的缺乏而被迫推遲原材料的訂購、擠壓在產品庫存、或者降低服務水平和質量。這便導致了下游企業的訂單延遲和產品質量問題，包括制造故障，關鍵客戶訂單逾期等。此外，當供應商應收款項的回收期過長時，供應商最終會將延長付款期限的成本包括在銷售商品的成本中。也就是說企業通過延長對供應商的付款期限而節約的財務費用最終會轉嫁到采購成本上。因此，從長期來看，向供應商轉移成本將導致銷售產品的整體成本高于加強了供應鏈協作的競爭對手。所以最后，通過在供應鏈上游放置庫存，下游供應鏈成員需要額外的費用。供應商不僅可能提高價格，而且整個供應鏈仍將承載過剩的營運資金。同樣，從客戶角度來看，較高的信用條件將會降低產品的吸引力，從而導致銷售量和收入的減少。由此可以得出，這種只簡單地追求企業自身營運資金管理效益最大化，而以供應鏈上其他成員的資本為代價的營運資金管理模式，在長期并不能為企業帶來積極影響。因此，應加強供應鏈成員之間的合作與整合，以改變整個供應鏈的營運資金周轉情況，從而提高企業營運資金管理績效，為企業創造價值。

二、供應鏈視角的營運資金管理

在基于供應鏈思想的營運資金管理模式下，企業的財務決策不再是僅考慮企業自身利益的結果，而是以整個供應鏈的價值增加為出發點。供應鏈管理的目標是通過長期穩定的合作，共享信息和資源來減少價值鏈上的營運資金的占用。供應鏈管理者應該整合供應鏈上的實物流、資金流、信息流，將營運資金的管理貫穿于采購、生產、銷售整個業務流程。上下游企業相互密切合作的目標即是通過計劃、轉移和控制在組織層面上的資金流動來共同創造價值。因此結合營運資金經過的業務流程，從供應鏈管理的角度，提出了以下四點營運資金管理的措施：

摘要：化工行業作為我國的支柱產業之一，在國民經濟中起著舉足輕重的作用。營運資金是化工企業發展中不可或缺的命脈，供應鏈是連接化工企業發展中各個環節的紐帶，基于供應鏈基礎上的營運資金管理是實現化工企業價值最大化的重要砝碼。本文以A化工企業為典型案例，在分析化工企業基于供應鏈基礎的營運資金管理的重要性基礎上，基于供應鏈各個環節，探討了供應鏈視角下A企業營運資金管理存在的問題，并針對性的提出了供應鏈視角下完善A企業營運資金管理的措施，以期基于供應鏈基礎，加強化工企業營運資金管理，促進化工企業的健康可持續發展。

關鍵詞：供應鏈；化工企業；營運資金管理

一、引言

近年來，我國化工行業的企業虧損面不斷擴大，中商產業研究院的《2019-2024年中國化工行業市場前景及投資機會研究報告》的數據顯示，2013年化工行業的企業虧損面只有11.67%，但到了2018年化工行業的企業虧損面卻達到了15.66%，企業虧損面出現了大幅度提升。同時，化工行業受環保、去產能政策影響較大，競爭格局越來越激烈。盡管企業根據市場需求在產品結構、產品質量和生產能力等方面進行了調整和改善，但營運資金不足帶來的危機也凸顯出來。對于化工企業而言，營運資金管理一直是企業管理的重中之重，營運資金管理運行水平的高低在一定程度上決定著企業未來的資金收益。健全有效的營運資金管理體系為企業的健康有序發展奠定了良好基礎。對于我國化工行業而言，營運資金的管理也尤為重要。化工行業受宏觀經濟形勢和國家相關政策的影響，企業下游客戶對產品要求高的同時需求量不斷下降。行業內出現了老產品產能過剩，新產品產能不足的現象，許多企業的盈利能力呈下降趨勢。因此，做好企業營運資金的管理，能有效的提高企業競爭力，更好的實現企業價值最大化。本文從供應鏈的角度出發，對我國化工行業中的A企業營運資金管理進行研究分析。

二、供應鏈視角下A企業營運資金管理存在的問題

A企業是國內化工產品生產商之一，是一家主要從事阻燃母料等無鹵阻燃劑的研發、生產、銷售的高新技術企業，在企業發展經營中，既有新項目的投資支出，也有老產品的生產銷售。近年來，A企業發展過程中缺乏有效的資金支持，企業營運資金管理出現了諸多問題，具體主要體現在以下幾個方面：

1.企業高層管理者營運資金管理觀念不足

摘要：醫藥制造，作為與民生息息相關的一個行業，從2009年新醫改至今，已走過了近十年的歷程，而營運資金管理水平與企業的可持續發展息息相關。文章以醫藥制造行業的三家上市公司為例，從要素和渠道兩個方面對其營運資金管理水平進行分析，結合醫藥行業特點有針對性地給出了建議，以期補足短板、增強市場競爭力，并為其他醫藥企業提供借鑒。

關鍵詞：醫藥制造；營運資金；要素；渠道

2017年，中國發改委頒布了《“十三五”國家藥品安全規劃》，是供給側改革在醫藥制造行業的重要體現。同年，國家食品藥品監督局正式取消醫藥電商B證和C證的審批，這些措施都意味著醫藥制造業將面臨新一輪的機遇與挑戰。因此，本文以云南白藥、片仔癀和智飛生物三家上市公司為例，結合公司年報數據，分析醫藥制造上市公司在營運資金管理中存在的不足，目的在于提升其營運資金管理水平，為公司的長遠發展提供保障。

一、要素視角的營運資金管理分析

要素分析，即著重關注與營運資金密切相關的存貨、應收賬款和應付賬款幾個項目，下面將從這三方面對三家公司的營運資金管理現狀展開分析。

（一）存貨周轉期

存貨，是醫藥制造企業要面臨的第一個問題。存貨周轉期需要維持在恰當的水平，否則，將有存貨積壓的風險。計算公式如下：存貨周轉期=存貨平均余額/（營業成本/360）。從表1中可以看出，云南白藥的存貨周轉期最短，最高值為168天，遠遠低于片仔癀和智飛生物；其次是片仔癀，均值為321.29天，且其從2014年開始呈逐年下降的趨勢；而智飛生物存貨周轉期的均值為456.51天，其周轉期時間最長，而且其最高值和最低值的差額為903.43天，這主要是由于2016年存貨周轉期的急劇攀升造成的。這說明云南白藥的產品適銷對路，片仔癀在近年采取了一系列措施來降庫存，而智飛生物的存貨管理水平較低，且其在2016年受疫苗行業的不利影響導致其銷售受阻，延長了存貨周轉期。

摘要：現階段基層單位的水利專項資金管理工作仍存在較多問題。為確保財政水利資金的安全有效使用，建立規范、科學、高效的水利專項資金管理體系是一項迫切、必要的工作。本文對基層水利單位在專項資金使用管理中存在的主要問題進行分析，并提出針對性的意見和建議。

關鍵詞：基層單位；水利專項資金；資金管理

水利專項資金是指中央、省及市財政預算安排，支持水利事業發展的具有專門用途的經費，主要用于河湖整治、水庫治理、灌溉排撈、防洪抗旱、農村飲水及灌區節水改造、水土保持、水資源保護、防汛應急度汛等水利工程建設。因此，水利專項資金具有較強的政策性、時間性，規范合理的使用水利專項資金，對加強各項水利設施的基礎建設，提高工程的防汛抗旱能力，促進農業生產和發展；對加強江河湖庫整治、水系連通等水生態文明建設與水資源節約保護有著重要的意義。

一、水利專項資金使用管理中存在的問題

（一）制度建設不完善、制度執行不到位

隨著國家對水利事業加大資金投入，水利單位的專項工程項目增多、資金增量，而配套的管理制度卻沒有及時跟上，各級職能部門未及時根據中央部門頒布實施的水利資金管理制度有關要求制定相應的實施細則，尤其是對新增的資金項目，未及時制定相應的有針對性的資金使用管理辦法。在實際工作中，有些基層單位自身制度缺失，無章可循使用專項資金，把收到財政的錢花完就行，造成專項資金的挪用、侵占和抽逃等問題；有些基層單位對制度執行力不夠，由于領導不重視，負責項目實施的技術人員和進行核算的財務人員業務能力欠缺、素質不高，未能嚴格按照制度規定的要求使用管理水利專項資金，造成財政資金的違規使用。

（二）預算編制不科學、預算管理不規范

摘要:營運資金管理對于企業的正常經營發展有著至關重要的決定性作用，本文針對企業的營運資金管理，首先分析了企業營運資金管理中出現的問題，最后就強化企業營運資金管理，進行了詳細論述分析。

關鍵詞:營運資金;管理優化;采購營銷

資金管理在企業內部的財務管理中具有關鍵地位，尤其是隨著經濟發展進入新常態的新階段，不少企業經營發展過程中，面臨著市場份額縮減、成本開支提升和企業利潤效益降低的問題。因此，這就更加要求企業應該全面強化營運資金管理，通過建立系統完善的營運資金管理體系，確保企業日常經營活動過程中資金運轉的正常有序，進一步降低營運資金使用成本，提高資金使用效率，全面提高企業的經營發展能力，促進企業的長遠穩定發展。

一、企業營運資金管理中存在的主要問題分析

現階段不少企業在營運資金管理過程中還存在著不少的問題，資金管理中存在著較多薄弱環節，集中表現在以下幾方面：

(一)企業的營運資金風險管存在著漏洞問題

雖然不少企業都針對營運資金管理制定了資金管理流程,但是在營運資金的具體管理尤其是內部審批流程等方面還沒有建立完善監督制約機制,缺乏健全有效的營運資金風險管控體系,很容易造成營運資金管理風險問題的發生。

摘 要：本文在分析中小民營企業經營活動資金管理優化的重要性基礎上，探討了當前中小民營企業經營活動資金管理存在的問題，并針對性地提出了完善民營企業經營活動資金管理的對策建議，以期為中小民營企業優化經營活動資金管理提供有價值的借鑒。

關鍵詞：中小民營企業；資金管理；現金流

一、引言

資金是維持企業生存的血液，企業持有資金大概有三種目的：①交易性動機，如支付采購貨款、發放工資等，維持企業日常經營的持續和穩定；②預防性動機，應對部分突發事件，隨時應對意外情況或緊急狀況；③套利性動機，主要是獲取超過正常收益的機會，比如企業合作的某供應商，因突發狀況急需周轉資金，大幅降價出售原材料，此時就有一個套利機會。對于大部分中小民營企業，還是以交易性動機為主，以經營活動現金作為資金活動管理的主要努力方向。通過提高管理效率，減少企業的資金成本，可能保持現金流的穩定，是實現財務管理價值的重要方面。

二、中小民營企業經營活動資金管理存在的問題

1. 科學管理資金的意識淡薄，財務人員專業水平較低當前，很多企業的財務人員對于資金的管理僅于收付，向管理人員報告銀行流水的進出狀況，沒有管理資金創造價值的意識。很多財務人員沒有自己的準確定位，認為自己的崗位與企業經營是脫離的，跟業務部門之間也是割裂的。部分財務人員意識到需要做出改變，但是不知道如何進行資金管理，各環節資金占用情況是否合理沒有標準。企業負責人不重視財務管理，以業務為核心，財務人員沒有機會參與經營管理。

2.資金預算管理和執行不到位企業雖編制了資金管理預算，但是資金預算不能很好地發揮預測、監督的作用。各部門為了能夠順利完成預算指標，在編制預算的時候加入了預算松弛；預算的考核指標不合理，部門無法完成指標；資金管理沒有和績效掛鉤，各部門對預算管理不重視。

［提要］ 營運資金作為企業持續經營流通的血脈，關系著企業的日常經營活動。在企業業務發展中，供應鏈作為聯系每個關鍵環節的信息網絡系統，與營運資金管理相輔相成。本文基于供應鏈視角，分析鄉村旅游企業供應鏈與營運資金管理現狀，并從鄉村旅游企業融資、渠道管理等方面提出促進鄉村旅游企業營運資金管理策略，為促進鄉村旅游企業持續發展提供參考。

關鍵詞：鄉村旅游企業；供應鏈；營運資金管理

隨著“五一”“十一”小長假的到來，人們擺脫了忙碌的生活，從鄉村田園風光中尋找心靈的依托以及壓力釋放的快樂，鄉村旅游熱潮逐步在全國范圍內蔓延。鄉村旅游產業將政府、旅游企業、工商企業、農戶、游客緊密聯系在一起，形成鄉村旅游供應鏈。鄉村旅游企業大多數為中小企業，中小型企業本身并沒有足夠的自有資金支持其不斷發展，需要不斷地融資。資金問題一直困擾著鄉村旅游企業，銀行很難對地域偏僻、規模狹小的鄉村旅游企業給予關注，金融企業會因為涉農中小微企業及農戶信用水平低、缺乏擔保等問題，拒絕向其提供資金支持。目前，鄉村旅游企業的營運資金來源和經營發展大多離不開政府部門的支持，如何抓住機遇，加快轉型，獲得融資，加強營運資金管理，從而形成鄉村旅游產業發展優勢是解決問題的關鍵。

一、鄉村旅游企業供應鏈現狀分析

旅游供應鏈是基于客戶需求而建立起的一種包括食、宿、行、游、購、娛六個方面的供應商、分銷商和最終客戶的網鏈狀結構。鄉村旅游產業供應鏈還在初步形成階段，供應鏈關系較不穩定。鄉村旅游供應鏈橫跨了餐飲業、娛樂業、交通業等多個行業，不同的行業特點和規劃不同，導致供應鏈上的供應商提供的產品質量差異性大。另外，鄉村旅游資源受地域性、時效性、季節性影響較大，需要供應鏈上各企業快速地反應，隨著目標的轉變而變化。鄉村旅游產業涉及的企業類型和數量較多，大多數企業僅存在合作關系，供應鏈關系的穩定與發展還需要隨著鄉村旅游產業的發展不斷演進。鄉村旅游企業仍然沒有形成統一的供應鏈模式。傳統的鄉村旅游供應鏈模式以旅行社為核心，隨著旅行社的業務逐步延伸擴展，所涉及的企業形成穩固的利益共同體。但是，隨著時代的進步、大數據的應用，傳統的鄉村旅游供應鏈模式因為其固有缺陷已經滯后。依托于電子商務平臺的以社區為核心的鄉村旅游供應鏈模式能夠以當地集體利益為根本出發點，整合社區內部的旅游資源，協調資金流、產品和服務流以及信息流的運作，供應鏈中各參與環節以當地農戶為主體，各旅游企業、政府為輔，旅游發展成果由所有農戶共享。當地村民克服分散經營的弊端，在村內建立農村合作社，形成利益共享、風險共擔的集體參與鄉村旅游事業。鄉村旅游供應鏈管理中，分散經營的農戶由于缺少相應的知識技能與管理經驗，盲目從事鄉村旅游事業很容易造成旅游資源的浪費和資金的損耗。成立農村合作社共同經營，促進其發展鄉村旅游事業的積極性，也有利于提高鄉村旅游產品質量以及供應的穩定。

二、鄉村旅游企業營運資金管理的必要性

鄉村旅游企業在以客戶需求為導向的同時也堅守了其獨特性。鄉村旅游企業是鄉村旅游供應鏈中的重要一環，需要對資金流、信息流以及產品流嚴格掌控。因此，鄉村旅游企業利用供應鏈關系管理資金是必要的，主要體現在：（1）獲得融資。僅僅依靠政府補助和金融機構貸款不利于鄉村旅游企業可持續發展，隨著旅游需求的拉動，借用供應商、大型商旅開發商、網絡平臺以及當地旅行社的資金或者通過供應鏈金融獲得融資成為可能。（2）渠道管理。旅游產品原材料供應商給鄉村旅游企業提供生產用的原材料，經過鄉村旅游企業的加工、改造，形成獨特的旅游產品和服務。在此過程中，鄉村旅游產業由于涉及企業較多，采購渠道和分銷渠道較為復雜，若鄉村旅游企業能對渠道加強控制，利用供應鏈優勢，降低信息傳遞的不對稱性，根據市場需求，采購適量材料，保持合理的庫存量，生產優質產品，一定程度上能減少營運資金消耗量。（3）協同的本質。與供應鏈上各種企業建立起良好的合作關系，由競爭對手轉為合作好友，依托其他企業豐富的組織經驗，共同對鄉村地區的旅游資源進行整合，精準預測消費者的需求，以游客量和游客滿意度來推測旅游產品投入生產量。供應鏈關系對于鄉村旅游企業營運資金管理具有重要意義。

摘要：資金作為集團公司的命脈，加強對資金的管理，不但能凝集子公司資源，還能提高現有資金的利用價值。但是，受集團公司自身體系的影響，資金使用和管理期間常出現各種問題，尤其是在經濟新常態下，嚴重制約著集團公司的進一步發展。基于此，本文從集團公司加強資金管理的重要性出發，探討了經濟新常態下集團公司資金管理的現狀及其優化對策。

關鍵詞：經濟新常態;集團公司;資金管理;優化

近年來，隨著集團公司的發展，對經營管理水平提出的要求越來越高，要想推動集團公司發展，必須加強對子公司、分公司的管控，采取有效措施提高資金管理水平和資金使用效率，防范經濟風險。但是在經濟新常態下，多數集團公司在對資金進行管理時面臨諸多挑戰，不利于資金管理工作的開展，這就要求結合實際采取有效措施優化資金管理，提高資金管理效率，促進集團公司的健康發展。

一、經濟新常態下加強資金管理的重要性

在經濟新常態下，我國企業的利潤率持續降低。據第一財經網CEES調查數據首次面向全球的數據顯示，我國近年的民營企業的利潤率為3.9%，國有企業為2.2%，外資企業為2.1%，平均稅后利潤率為3.3%。其中20%的企業利潤為負數。另有學者表示仍有15%的中國企業靠借新債還舊債度日?？梢娫诮洕鲁B下，企業面臨的經營現狀、資金狀況十分嚴峻。和一般公司比較，集團公司產權關系復雜，資金管理難度大。加強對資金的管理，降低兩金總額，將現金流量控制在合理范圍內，能防范財務風險，預防資金斷流現象。還能使集團公司及時掌握下級單位的資金使用情況，加大對資金的監控力度，動態控制投資活動，及時發現和糾正資金使用過程中存在的問題；控制資金流轉，提高資金利用率，優化資源配置，進而提高集團公司的市場競爭力。

二、經濟新常態下集團公司資金管理現狀

（一）資金管理意識淡薄，資金流動風險加大