前言：尋找寫作靈感？中文期刊網用心挑選的國外社區銀行的經營方式及啟發，希望能為您的閱讀和創作帶來靈感，歡迎大家閱讀并分享。
美國社區銀行的定義 在美國，社區銀行通常是指主要從事傳統銀行業務，為當地居民、中小企業和農戶提供存款、貸款和結算服務的商業銀行。社區銀行不是法律上的概念，美國沒有在法律上對社區銀行進行界定，而是在實踐中由監管機構根據一定的標準將所監管的部分銀行機構劃定為社區銀行。 美國銀行監管機構對社區銀行的定義各有不同，且隨著銀行業的發展不斷進行調整。如美國聯邦存款保險公司作為規模較小的州立銀行的監管機構，將資產規模10億美元以下作為確定社區銀行的主要標準，但對于資產規模在10億美元以上的銀行，若滿足貸款在資產中占比超過33%、核心存款在總資產中的占比高于50%、在少于4個州設立機構等條件，也會列為社區銀行；對于資產規模低于10億美元的銀行，如果沒有貸款或核心存款、境外資產在總資產中占比高于10%、特定領域資產占比超過50%，也不列為社區銀行。貨幣監理署作為國民銀行的監管機構，將所監管的銀行分為三大類：資產規模在250億美元以上的為大型銀行，資產規模在250億美元以下80億美元以上的為中型銀行，資產規模在80億美元以下、主要從事傳統業務的銀行為社區銀行。貨幣監理署采用的銀行分類標準也在不斷進行調整。如2004年以前，貨幣監理署將資產規模在250億美元以上的銀行界定為大型銀行，50億美元至250億美元界定為中型銀行，資產規模在50億美元以下的銀行界定為社區銀行。美聯儲在不同時期對社區銀行的定義也有所不同。伯南克在2009年的《金融危機和社區銀行》演講中，將資產規模在10億美元以下的銀行定義為社區銀行；而在2012年的《展望社區銀行的未來》演講中，則將資產規模100億美元以下的銀行定義為社區銀行。 美國監管機構區分社區銀行與其他銀行的主要目的在于據此配置監管資源，確定監管標準、頻率和深度。如貨幣監理署專門成立大型銀行監管部負責大型銀行的監管，成立中型銀行和社區銀行監管部負責中型銀行和社區銀行的監管。在監管實踐中，根據銀行的規模、業務復雜程度等因素采用差異化的監管標準，如《多德-弗蘭克法案》基本不適用于社區銀行。同時，對社區銀行的監管強度和頻率也有所不同，對其實施更為簡化的現場檢查程序。 美國聯邦存款保險公司的統計數據顯示，如果以資產規模在10億美元以下為基本標準，截至2011年年末，美國共有社區銀行6700家，占銀行機構總數的91%；資產總額1.42萬億美元，占銀行業總資產的10.2%；存款約為1.18萬億美元，占銀行業存款總額的11.6%；貸款8740億美元，占銀行業總貸款的11.2%。不同規模銀行機構的數量、資產、存款和貸款情況見表1。 值得注意的，美國國會通過的《社區再投資法》并不只是適用于社區銀行，而是適用于所有存款類金融機構。1977年，為解決低收入群體和中小企業金融服務不足的問題，美國頒布了《社區再投資法》，要求享受聯邦存款保險的金融機構（包括所有商業銀行和儲貸機構）履行社區再投資的義務。監管機構從貸款、服務、投資三個維度，持續評估其為社區提供金融服務的情況，并將評估結果作為批準設立分支機構等市場準入事項的依據，評估結果將同時對外公布，以加大對銀行社區服務的外部激勵和約束。 美國社區銀行的發展歷程 美國社區銀行的發展與其歷史上長期采取的單一銀行制度密不可分。在單一銀行體制下，商業銀行不得設立分支機構，使其服務的客戶和地域范圍受到了嚴格的限制，為社區銀行的產生提供了制度基礎。同時，美國實行的分業經營、利率管制等其他金融管制措施，也為社區銀行的發展提供了空間。20世紀80年代以來，隨著美國政府不斷放松金融管制，以及金融創新不斷發展，科技水平持續提高，社區銀行的數量大幅下降，在美國銀行業總資產的占比也不斷降低，但其仍然在支持實體經濟發展方面發揮著重要作用。總的來說，美國社區銀行的發展可以分為三個階段: 第一階段，20世紀80年代以前。這一階段的特點是對銀行經營地域、業務范圍和利率方面實行嚴格的管制。這些管制措施為社區銀行的發展提供了空間：一是在設立分支機構方面，1927年頒布的《麥克法登法》（McFaddenAct）禁止商業銀行跨州設立分支機構，一些州還限制銀行在州內設立分支機構，使得當地金融市場很少受到來自外部的競爭，小銀行的數量不斷增加。二是在利率管理制度上，1929年美聯儲頒布的利率管制Q條例規定，除了10萬美元以上可轉讓定期存單外，所有的存款都應有利率上限，這使得區域外的銀行不能以價格競爭的方式向區域內滲透，為小銀行的生存和發展提供了空間。三是在業務范圍上，1933年的《格拉斯—斯蒂格爾法》(Glass-SteagalAct)明確規定除美聯儲規定的證券（如國債）外，商業銀行不得從事證券承銷和投資業務，這有助于促使社區銀行專注從事傳統的商業銀行業務，并在區域存貸款業務領域中保持主導地位。在上述制度條件的支持下，截至1980年，美國有14078家社區銀行，占商業銀行機構總數97.51%；社區銀行資產總額，在行業中占比為33.4%。 第二階段，20世紀80年代。放松管制（尤其是利率管制）和技術進步是這一階段銀行業經營環境的兩大特征。社區銀行的發展開始受到挑戰。一是放松管制的政策使得社區銀行面臨更多的外部競爭。從20世紀60年代中期開始出現的利率突破上限以及后來出現的貨幣市場基金，使得受Q條例制約的美國商業銀行存款大量流失而面臨經營困境。為此，1980年，美國頒布了《存款機構放松管制和貨幣控制法》，廢除了Q條例有關利率管制的規定。與此同時，盡管法律仍然限制跨州設立分支機構，但一些州通過相互簽訂協議的方式允許銀行控股公司跨州并購，使得大型銀行可以通過并購的方式跨州經營，加大了社區銀行的競爭壓力。同期，美國還頒布了《高恩•圣潔曼法》（Garn-St.GermainDeposityInstitutionsAct），允許商業銀行開設貨幣市場存款賬戶，有限制地開展投資銀行業務和公司債券承銷等業務，這擴大了大型銀行的競爭優勢，進一步加大了社區銀行的經營壓力。同時，美國政府開始逐步放開對儲貸協會的經營限制，允許儲貸機構開展商業貸款業務，使社區銀行在這一領域直接面臨競爭。二是資產證券化的發展改變了金融市場的融資模式，提高了大型銀行的競爭優勢，使其能夠更加靈活地為客戶提供融資服務，進一步擠壓了社區銀行的生存空間。三是科技和金融技術創新改變了銀行提供金融服務的方式，進一步增大了大型銀行的競爭優勢。例如，信貸評分卡技術作為新的風險管理技術得到廣泛推行，改變了消費貸款和小額商業貸款的審批模式，大幅減少了小額貸款的審批成本，使得大型銀行可以更容易進入這一市場。在上述因素作用下，美國社區銀行的數量有所減少。截至1990年，美國共有11692家社區銀行，占商業銀行機構總數的95％，資產總額在行業中占比為33%左右。#p#分頁標題#e# 第三階段，20世紀90年代至今。這一階段是美國銀行業進一步放松管制（尤其是廢除跨州設立分支機構的限制）和大整合時期。第一，放松管制措施的進一步推行，使社區銀行面臨更多的外部競爭。1994年，美國國會通過了《里格—尼爾法》（RiegleNealAct），廢除了《麥克法登法》有關跨州設立分支機構限制條款，允許國民銀行跨州設立分支機構，這使得社區銀行直接面臨著大型銀行跨州分支機構的競爭，同時也使其面臨跨州并購的壓力。1999年，美國國會通過《金融服務現代化法》（FinancialServicesModernizationAct），修改了《格拉斯—斯蒂格爾法》的相關規定，在保留《格拉斯—斯蒂格爾法》有關商業銀行不得直接從事證券承銷和投資規定的同時，允許商業銀行通過控股公司的方式從事證券承銷和投資業務，這使得大型銀行的競爭優勢更為明顯。第二，信息技術和金融工程技術的廣泛運用，給社區銀行的傳統服務模式帶來了挑戰。如網絡銀行的出現給銀行客戶提供了新的服務渠道，在提高銀行經營效率的同時，也使金融客戶不再依賴于營業網點。由于大型銀行往往能夠更快采用新技術，進一步增加了其經營優勢。第三，金融創新的不斷發展，尤其是金融市場的“脫媒”，改變了美國企業的融資模式，客戶越來越多地從資本市場直接融資，使間接融資比重不斷降低，存款類金融機構資產占居民總金融資產的比重不斷下降。研究表明，金融脫媒對社區銀行的影響大于大中型銀行。其主要原因是社區銀行更多依賴于傳統的存貸款業務，金融脫媒的發展從根本上改變了金融市場的投融資模式，減少了社區銀行存款來源和貸款投放，使其直接面臨非銀行金融機構的競爭，經營空間進一步收窄。 上述因素使得美國社區銀行的數量大幅減少，從1980年的14078家降至2011年的6700家，其資產占銀行業總資產的比重也從34％下降至10.2％左右。 然而，美國社區銀行近年來的變化需要進一步分析。盡管表面看來，社區銀行的數量減少，資產份額下降。但是，社區銀行仍然在美國銀行體系中居于重要地位，主要表現在美國銀行體系中90％以上的銀行仍然是社區銀行。同時，社區銀行在服務實體經濟、支持小企業和農業發展方面繼續發揮著重要作用。從地域分布上看，社區銀行仍然是社區、偏遠地區或山區金融服務的重要提供者；從市場份額情況看，盡管社區銀行總體市場份額下降，但在某些特定領域（如按揭貸款、商業房地產貸款等）仍舊占據著重要份額。進一步分析社區銀行的數量變化也可以看到，其數量減少并非意味著大量社區銀行難以持續經營而倒閉，而是并購和倒閉兩種方式導致了社區銀行數量的減少，其中并購導致的占社區銀行總數的54%，倒閉的僅占社區銀行總數的11%。這表明，面對外部環境的變化和競爭壓力的不斷加劇，美國社區銀行體系在分化整合的同時仍然保持了很強的生命力。 美國社區銀行的經營模式及其可持續性分析 社區銀行經營模式的主要特征以服務當地社區為總體市場定位。社區銀行主要專注于為有限區域內的企業和居民提供服務，其資金主要來源于社區，也運用于當地。社區銀行這種扎根當地、服務地方市場的特點，有利于其建立較為穩定的客戶關系，也對當地的經濟發展起到了推動作用。 股權結構和組織架構相對簡單。與大型銀行股權多元化、分散化的特點相比，社區銀行主要以當地投資者和該行管理人員為主要股東。同時，社區銀行分支機構數量較少，組織結構較為簡單，這有利于其減少運營成本，提高經營效率。研究表明，運作良好的社區銀行的非利息支出占營業收入的比重在0.57％～0.59％，而大型銀行則平均為0.61％。 主要從事傳統銀行業務，盈利來源以凈利息收入為主。社區銀行主要從事存款、貸款和結算等傳統銀行業務。據統計，截至2010年末，社區銀行的貸款占其總資產的平均比例達64％，而大型銀行為52％。社區銀行較少從事高風險的復雜業務，基本不做衍生產品業務，資產證券化業務占總資產的比例也不到1%。據統計，82%的大型銀行都向其客戶銷售共同基金，而從事該業務的社區銀行比例低于53%。大多數社區銀行也不從事網絡銀行業務，而是依靠傳統的網點開展業務。社區銀行主要經營傳統業務的特征使其盈利主要來源于利息收入，非利息收入的比重較低。據統計，社區銀行利息收入占總資產的比例平均比大型銀行高出23個百分點，其中小型社區銀行的比例更高，比大型銀行高出85個百分點；其非利息收入占總資產的比重為0.67%～1.05%，而大型銀行的占比達2.49%。 負債以核心存款為主，資金來源較為穩定。社區銀行的資金來源主要為核心存款，而大型銀行則主要依賴于發行商業票據、金融債和同業拆借等批發資金。據統計，社區銀行核心存款（企業結算性存款和小額定期存款）占其總資產的平均比重達79％，而美國其他類型銀行僅為50%。由于核心存款一般能享受美國聯邦存款保險公司的保險，其穩定性使得社區銀行維持較好的流動性水平，也有利于社區銀行和存款客戶之間建立穩定的業務關系。社區銀行還可從存款及相關服務中獲得一定的費用收入。 注重運用個性化的“軟信息”，凈息差水平相對較高。社區銀行是100萬美元以下的小額貸款的主要提供者。該類貸款占社區銀行貸款總額的比例達17%，而大型銀行僅為5％。社區銀行的審貸人員在標準化的信用記錄和財務數據基礎上，還會綜合考慮各種個性化的“軟信息”。與大型銀行的貸款申請材料多由總行的審貸委員會集中審批不同的是，社區銀行對相關信息的獲取更為便捷，所以能夠較快做出信貸決策。同時，社區銀行極少采用資產證券化的方式，而傾向于將貸款保留在資產負債表上，以與貸款客戶建立長期穩定的關系。據統計，小型銀行資產證券化的貸款占其總資產的比重不到1％，而大型銀行則達到23％。由于主要從事個性化的服務，社區銀行凈息差水平明顯高于大型銀行。據統計，大型銀行的凈息差一般為3.29%，而社區銀行的凈息差水平卻往往在3.72%和3.96%之間。 資產質量整體較好，資本充足率處于較高水平。社區銀行的信貸資產質量整體好于大中型銀行。據統計，危機前，社區銀行的不良貸款率平均水平為0.6％～0.7％，而大型銀行的平均水平為0.9％。社區銀行的核心資本充足率為17.52％，而大型銀行僅為12.61％。較高的資本充足率水平彌補了社區銀行在風險管理技術方面的不足，有利于有效抵御銀行面臨的各類風險。社區銀行的經營模式與大中型銀行經營模式的比較見表2。#p#分頁標題#e# 社區銀行經營存在的主要問題 雖然社區銀行具有資金來源穩定、盈利能力和資產質量較高等優勢，但是在面對日益復雜的經濟環境和多元化的金融服務需求時，其發展也面臨一些挑戰：一是提供的金融服務品種相對單一，難以滿足多元化金融服務需求；二是對信息科技和金融工程技術運用較少，難以支持復雜金融產品的開發及風險管理需求；三是風險集中度相對高，由于社區銀行的資金來源和業務開展主要集中于相關社區，缺乏多元化的資金來源和客戶，相關社區經濟波動很容易給社區銀行的正常經營帶來沖擊；四是缺乏多元化融資渠道，難以滿足不斷上升的資本要求。 社區銀行經營模式的可持續性分析 盡管社區銀行在金融危機中面臨諸多挑戰，但仍是美國金融服務的重要提供者，尤其是農村社區、小型城鎮和城市社區的主要金融服務提供者，使其成為美國銀行體系不可或缺的組成部分。美國聯邦存款保險公司執行主席MartinGruenberge在2012年2月份的一次演講中指出：盡管美國社區銀行的資產僅占整個銀行體系的14%左右，但其對農業和工商企業提供的小額貸款占全美小額貸款的40%。更值得關注的是，美國聯邦存款保險公司等機構的研究表明，每年都有新的社區銀行設立，且這些社區銀行運營狀況良好。美國聯邦存款保險公司的一項研究表明，1992年至2003年10余年間，其監管的銀行中，有1250家為新設立的社區銀行，除150家被兼并外，其余1100家仍然保持了獨立的社區銀行經營模式且運營良好。聯儲工作人員的一項研究也表明，上述新設銀行往往是在本地銀行被外地銀行收購或兩家以上的本地銀行合并的情況下設立的，新設銀行能填補銀行收購或合并導致的對小企業和個人的服務空白。 社區銀行在本次金融危機中的表現也表明其經營模式具有可持續性。盡管社區銀行在此次金融危機中也受到一定的沖擊，但整體表現卻好于大型銀行：一是財務表現好于大型銀行。從2009年第三季度末的數據來看，社區銀行的凈息差、資產回報率、股本回報率、核心資本充足率等均高于大型銀行。二是信貸違約率雖有所上升，但仍低于銀行業平均水平。2006年資產規模1億美元以下銀行的信貸違約率為0.14%，1億～10億美元銀行的信貸違約率為0.13%，雖然到2009年第三季度末分別上升為0.83%、1.23%，但仍低于同期美國聯邦存款保險公司監管的銀行2.71%的平均違約率。三是雖然倒閉和虧損機構數量有所上升，但比例仍低于大型銀行。2009年第三季度末，1億美元以下銀行的倒閉比例為0.51%，1億～10億美元銀行的倒閉比例為1.42%，遠低于100億美元以上銀行2.68%的倒閉比例。 尤其值得注意的是，在危機中大型銀行緊縮信貸，而社區銀行貸款額度不降反升，社區銀行在一定程度上發揮了逆周期信貸供給作用。據美聯儲分析，產生該現象的主要原因是社區銀行資本充足率處于較高水平，從而避免了由于資本不足而導致的信貸緊縮。另一方面，社區銀行對本地市場、企業客戶的管理情況更為熟悉，并可根據客戶需求量身定做信貸產品，能夠迅速發揮替代作用，滿足本地企業的貸款需求。此外，在資產證券化市場枯萎的情況下，原本依賴證券化提供資金來源的非銀行金融機構也開始面臨資金不足的問題，社區銀行可以利用其資金優勢替代其金融服務，滿足客戶的信貸需求。 社區銀行的上述表現表明，其經營模式是具有可持續性的。社區銀行通過服務居民和小企業、主要從事傳統銀行業務和注重加強運用各種“軟信息”開展信貸評審的經營方式，能夠較好地滿足社區企業和居民客戶的需求，提供周全、靈活的金融服務，并在金融服務中獲得較好的收益。對社區銀行和其他類型銀行業績表現的深入分析表明，社區銀行的經營模式能否取得良好的經營業績，取決于其管理水平的好壞。美國監管機構的研究表明，運營良好的社區銀行的股本回報率在16.14%～17.25%，高于大型銀行15.45%的平均水平；資產回報率在1.28%～1.43%之間，高于大型銀行1.25％的水平。 啟示與借鑒 實踐證明，社區銀行在美國是一種具有可持續性的經營模式。建議我國銀行業充分借鑒美國社區銀行發展經驗，鼓勵我國商業銀行改變一味做大做強的經營理念，明確自身市場定位，實現差異化發展，滿足實體經濟多層次的金融服務需求；積極推動中小銀行發揮貼近社區、層級簡單、與客戶關系更為持久等優勢，努力提高金融服務水平，積極支持所在區域經濟發展。但是，也應當注意到，我國當前的銀行業狀況和銀行的外部經營環境與美國有一定的差異。所以，應結合我國銀行業的實際，因地制宜，制定和實施相應的監管政策，加大財稅政策和貨幣政策扶持力度，鼓勵商業銀行加強對“三農”和小微企業等薄弱環節的金融服務、支持實體經濟發展。
